退休规划第四阶段（一）：为退休喝彩

有人认为退休规划是退休前的工作，退休后执行就可，无需做退休后规划。多人把退休规划集中在金钱上的准备。如果无法很好运用已累积的财富，以及享受财富，那金钱本身可说完全丧失其意义。

退休者必须学习保持健康的体魄，清晰明澈的心境，更为重要是如何维持朝气蓬勃的活力与创意，长久享受退休生活。
在此，个人认为以下3个问题，有助于退休者更好的规划退休生活：第一，我要如何快乐的过生活？
第二，我如何保持让自己与配偶及家人的关系更好及幸福？

第三，我如何避免自己成为家人的累赘？

第一个问题能不断提醒自己要快快乐乐的过退休生活。从职场退下后，应该以更从容的心态面对日常的生活。看开及放下心中的执著，将让自己及身边的人生活得更开心。

第二个问题则提醒自己，退休后的生活中心从职场再转回家庭时，配偶及家人是最重要的互动者。保持良好关系让退休生活更具幸福感！

第三个问题提醒我们照顾好自己，为自己准备好份内的事务。做个活的尊严，充满自信的退休者，其中一点是避免带着内疚与惭愧过日子。

在《东南亚退休系统》研究报告中显示，大马在2010年至2050年间，80岁以上的人口将增3倍而华人的平均寿命更长寿。因此，从60岁退休到生命结束，退休者平均拥有20年以上的退休生涯。在生理及心理上，20年前与20年后肯定有所不同。

生活规划分两阶段
现把退休后的生活规划再分成两大阶段。

前阶段主要是身体还健康，很多事情都还可以自己处理。而后半段是来到年老的年纪，健康问题，行动不方便甚至精神状态已不稳定。当然，这会因人而异，有者80岁高龄还老当益壮，而有些人60岁就老态龙钟。

现尝试从以两个阶段的区分，提出要注意的事项。基本上，应当要做的工作都在前半段准备好，以迎来人生的最后阶段。

从（图：退休后的阶段），简略带出退休者退休后的财富与生活转变。

从上图可进一步了解，退休者明显的特点是收入停止，空闲时间增多，身体健康渐渐衰退。好处是没有了工作的压力与忧虑。

而处在刚退休阶段1到3年的朋友，可用蜜月期及彷徨期来形容，原因是刚退休时，大多数人都会觉得“自由”了！（除开面对不足退休金的朋友）。

因此，往往在刚退休的首一两年，会享受安排出国旅行或完成自己的梦想，如购买大型摩哆车逍遥等。但往往在蜜月期后，会慢慢感觉乏味无趣，而有沉重彷徨的感觉。

退休规划第三阶段（九）：从容迎接 退休生活

在结束退休规划第三阶段前，现以“强弱危机分析”（SWOT）分析表（如下图），与读者分享约46岁到退休年龄朋友在做退休规划时，应注意的事项。

第一：优点/强处
这阶段的朋友在知识、经验与智慧应有一定的基础，而对人生的需要应有更透彻的理解。因此，应更容易重整生活的重心，重质不重量及简化生活的安排。

这阶段朋友，很多的人生目标已明朗。如孩子教育费、未来退休生活的安排，金钱与非金钱的安排也更易处理。由于过去的工作累积了一定的财富，这阶段是以资本赚取回酬的时刻。

第二：机会
在退休规划最后的黄金阶段，必须彻底放下及删除不必要的开支，专注在弥补退休所需的落差。

第三：弱点
身体健康慢慢退化，感觉力不从心。如果在年青时没争取机会发挥，来到这阶段，升职或转换职场会越来越难。

越近退休年龄，能承担风险的能力就越低。

能累积财富的时间已越来越少。

第四：挑战与陷阱
这阶段朋友最大的挑战是，如何保持健康体魄，确保退休后的生活费有着落，以及如何在退休金不足的情况下，增加退休金。

这阶段朋友需改变自己固有的观念，重新追求更简化，以及更重生活品质的方向，如此才能有较理想的退休生活。

退休规划应注意的理财过程
了解“强弱危机分析”（SWOT）后，建议在理财过程中，要注意以下观念与态度：
1：对于还没有认真规划退休规划的朋友，趁这最后黄金阶段好好为退休做规划。理清退休金钱与非金钱的所需，进而让自己能从容迎接退休生活！对于还未准备好的朋友，要严肃看待退休后的规划。建议找能配合的财务规划师从旁协助将。

2：过去太忙于事业，生活内容都是工作的人与事，来到这阶段应好好思考“人生除了工作”，还有更重要的事，找回自己的初衷，在退休前让生活更为平衡，退休后就容易适应。

3：在财务上必须与配偶及家人取得共识将更好，因为这能降低因意见分歧，而产生不必要的争执。

4：如果过去一直给“借口”，不做运动或健康的饮食方式，这时应好好注重健康的管理。不然，一切金钱上的规划没任何意义！

5：当人生目标需要明朗化时，财务事项更要明确化。例如，已预计孩子在未来3年将从本地学院去国外深造，现在就要做好3年后孩子升学开支费用以及选择的大学等规划。

6：退休生活是“人生第二”的开始，所以生活重点显得非常重要。退休决不是呆坐家里无所事事，而须有让人身心愉快的生活内容。无论是进修、盆栽、插花、摄影以及献身社会公益等活动。应在退休前就有个蓝图，让自己容易规划，更让自己对退休充满期望！

7：记得把退休金置于其他需要之上。不轻易借贷给亲朋戚友，更不可贸然投资在自己不熟悉的生意计划。

8：投资上，越接近退休年龄，就要以保本保值的方向为主。

9：在退休金严重不足下，延长退休、二度就业或降低退休生活费需要，这三个策略是核心重点。千万别轻易接受高风险投资，以期望高回酬来弥补退休金的不足。因为，风险是双面的，“高回酬与高亏损”的几率是同等的！

退休规划第三阶段（八）：预先准备退休后生活内容

在退休者中常发现，退休后休闲时间增多，而不知道要如何善用额外时间。据调查，一个人退休后无所事事，其精神与体力会衰弱得很快。呆坐家里，不活动及以不做事，将成为退休者健康的主要杀手。

懒惰的身体与心态容易导致身心健康持续的恶化，而造成此现象的主要原因，是在退休前对退休生活充满不切实际想法。例如认为退休后要好好休息、无拘无束过日子与好好享受玩乐等。

现实里，很多退休者在退休后前一两个月“蜜月期”过后，便开始出现找不到生活重心，而导致不安的心情。因此，退休者最好在退休前仔细规划退休后的生活模式。例如培养规律且多元的休闲活动习惯，参与社区活动，主动为义务团体提供服务等。这不仅有助于维系身心安适的状态，亦可通过互动来肯定自我存在的价值。

需了解自己的性格与需求
虽然个人社会角色愈活跃，生活满意度也愈高，但如果退休生活过的比退休前还要忙碌，最终又不知为何而忙，往往将陷入另一个极端。这其中的关键在于必须了解自己的性格，需求及观念。

一些人或错过在年轻时陪伴孩子成长，因此现乐于含饴弄孙；有些人因为满怀热忱为大众服务，而乐于当义工；而有些人因为过去家庭负担不敢实现梦想，退休后选择深造为自己圆梦，也有些人在退休后自行创业，完成未完成的梦想！

因此，深入探讨了解自己退休后的需要及期待，在临退休前做适当准备功夫，将确保退休后生活过得踏实及有意义。

要注意身心健康
不同性别的退休者在社会角色的不同而对退休后的生活也有所不同。相较于男性而言，女性通常对丧失工作角色时能持有较正向的态度，融入退休生活也无太大困扰，因此在退休生活安排行为上较积极。

传统上，女人扮演家务工作和照顾者角色，因此从职场退下后，此时的角色提供女性退休后最基本且可依循的角色。甚至，有些职业妇女认为过去因职业因素而无法尽心尽力照顾家庭，现在借退休得以补偿。

6因素影响退休生活
除上所提非金钱部分的退休生活规划重点外，现以美国雇员福利研究所一项数据分析，发现每个人的储蓄与投资、健康、事业、家庭与子女、中年的婚姻变化和债务有关系。这6个因素会极大影响一个人的财务状况，并深深影响退休后理想生活的实现。

这6个因素里，个人认为健康最为重要，因健康是所有财富的源头。如财富上无论你有多少个零，前面少了个“1”后面的零就变得没有意义。只有保有健康，我们才能进行其他“幸福”的事项，如与家人相处，游山玩水与进行自己嗜好等。

健康可分为两部分：一是身体的健康，二是心理的健康。健康需要有纪律的不断自我操练与长期维持，不能只是3分热度。
报章上，常看到有些企业老板或高层执行员，因过度地忙碌，无暇照顾健康，而在事业巅峰或人生最高峰时，因为健康问题而倒地不起。

心理上应保持健康状态
其二，心理的健康也是如此。社会上看到越来越多的人，因工作压力或家庭压力，而患上忧郁症等。所以心理的状态跟身体的状态一样，都是健康的指标及需要好好对待。并且在发生状况下，应当积极面对及给予处理和调适。所以千万不要以为身体健康没问题，就完全不理会心理上应该保持的健康状态。

我们必须知道，当心理不健康，最终也将失去在生活中已经拥有的财富。例如，情绪的失控而胡乱挥霍，轻易相信心怀不愧之人等。

所以心理的健康和生理的健康一样重要。

所以，退休者一定要注意自己的身体，保住身体这“本钱”才最重要，这是退休后“发光”的必备条件。趁退休前就为自己健康的身体做好计划吧！

最后总结，规划好退休后的生活模式，才能确保退休金是掌握在自己的预算中。

退休规划第三阶段（七）：规划美好的退休生活

退休生活方式与退休金的准备是息息相关的，想想退休后是否只靠基本生活费生活？自己能每天待在家过日子吗？空档时应做些什么？如何与家人，朋友，旧同事等互动？若我们没有规划好退休后生活，往往会根据到那时的情绪与心情来填补腾时间，那退休生活的素质就可想而知了。

难道这是我们想要的退休规划吗？个人认为在退休前做好退休后的生活规划，才能让我们拥有高品质的退休生活。当退休生活规划全面及深入，拥有高品质的生活也是奠定良好的财务编排，这里高品质不是指物质享受。

退休不等于老年
每天面对工作压力时，很多人都对退休生活满怀憧憬，可退休后的心理落差却往往令人很难适应。尤其是男性的生活重心一直在工作上，所以退休对他们的“打击”蛮大。退休是人生另一个阶段开始，退休绝不等于老年、依赖与被抚养等负面标签。

其实，退休代表个人生命历程中一个重要的角色转移，如同结婚、毕业或工作一般。任何一次的角色转移，意味个人将开启某新角色，和结束旧有角色。同时，角色转移也意味个人可能失去或获得权力、特权和声望等。个人的自我意识、认同以及行为亦产生改变。

现代社会中的个人自我认同主要从工作获取，一旦从职场退休，就会影响个人自尊与认同感。因此，从职场中退休后，如何个人生命发展历程是重要的一环。

退休前应顾虑事件
值得拥有的退休后生活的核心应回到“自己”与“家”这部分。能让“自己”安心、开心与乐观积极过想要的退休生活的背后，应该都有“家”这重要的支柱！

从家再延续至亲友、旧同事与社区朋友等等。

这里提出退休前应要顾虑的三点，先以男性的角度来分析。

1.失去原本在职场上的地位
很多男人退休后很苦恼，从上班的职业生涯到家庭生活，社会角色的转变让他感觉在家里失去地位，认为自己退休后就不再是一家之主了。由于男人一般肩负挣钱养家的重任，因此，他们一直以来认为自己是家庭的中心，但退休后若仍以这种姿态与家人相处，肯定会产生冲突。所以，有此观念的朋友，退休前应该要调整心态，学会放低身段与家人互相迁，和取得共识。

2.被逼做家务
不少男性年轻拼命工作，事业为生活的重心，很少把时间花在家庭上。退休后回归家庭时将无所适从。很多男性朋友，退休后整天没事做，心情也不太好。

太太看他闲着无事，通常会要求他帮忙收拾家务：洗衣、洗碗、烧水、拖地与照顾孙子等，但这往往会激起他们的不满。而太太也会生气，心想你在家闲着无事，举手之劳帮忙却换来如此不好的态度，于是一场争吵就免不了。

这是为什么很多退休后的男人，经常到公园或咖啡店待上一整天也不回家的原因之一。

对他们而言，减少见面，冲突就自然会少。但回避不是最佳的解决方法。大多数男性会认为做家务不能体现自己的价值，因此才会有逃避的心理。

3.退休金不高，造成面子问题
当退休金准备不足时，一切只能省吃俭用，为了尊严问题，很多退休男人不愿向老婆、孩子要钱，这类男人会觉得自己退休后一无是处，而每天自责自怨。

以上三点是很现实的，如果我们要避免这种退休困境，在退休前几年就要好好规划，同时要开始调整心态与观念，让自己在退休后，不会面对太大的转变而造成不适与不安。

一般上，拥有幸福安定的退休家庭生活者，他们会懂得善用退休金。

退休规划第三阶段（六）：守老本迎退休

在趋向退休年龄时，人生的下半场很大程度从现在开始。如果没有在这黄金阶段守住财富，人生退休后的下半场，将面临非常大的考验。

在保险上，很多中年人会在这时候想自已的保险买够了吗？还需要再投保吗？

年青时购买保险，一般人目的在于避免自己因死亡或残废后，家人能通过保险赔偿金继续过活。但当在子女逐渐长大后，就必须换个角度思考保险的意义。别盲目的听保险代理员的游说，或应酬亲友而购买一些不适合自己的保单。

1.重新审查医药保单首先，医药保障是退休人士最需要的保障。重新审查自己的医药保单，确保医药保单的保障数额足够，同时确保保障的年限到预计的寿命如80岁及以上。很多人在年轻时买了医药保单后就没认真检讨保单，却不知，在通货膨胀下，医药费已飙涨，如果投保数目不大，以后会面对保障不足的窘境，又或者当要加保或因为身体状况而被保险公司拒绝。一些靠公司医药保障福利的朋友，在退休离职后或发现自己没有医药保单，而想要投保却又面对健康因素而无法顺利投保。因此，深入检讨自己的医药保障是迫切重要的事。

2.选择严重疾病保单第二是严重疾病保单。当一个人患上疾病时，除了医院的医疗费（又医药保单支付）之外，护理，护健及生活开支将是另一个沉重的开支。所以，在健康与能力允许下，选择适合自己经济能力的疾病保单，是非常重要的事。

3.锁在年金计划保单第三，对于克勤克俭靠储蓄，或打算从简过简单退休生活的朋友，把部分的退休金锁在“年金计划”保单，是其中一个让自己的退休受到保障，同时在未来能提领固定的退休金。在长远（20年以上），其总回报率能稍微比定期存款高。无论如何有几点要注意：一，投入这类保单的钱是无法如定期存款随时提领出来，若在前10年断保提领，甚至会面对无法领回本金。二，这类年金保单的每年“利息”具有担保与无担保部分。如果没有加入无担保部分，其回报率是低于银行定期存款。

4,避免提领公积金第四，避免随意提领公积金。对于已届50岁能提领公积金的朋友，在没有明确的退休规划前，最好不要随便提领，因定期存款利息比公积金利息低，或为了赚取更多钱而进行不熟悉的投资计划，更别用来购买汽车、装修房子或协助孩子创业等。

实际案例分享现分享一个实际案例：一位朋友，在新加坡从事驾巴士近25年后，8年前从新加坡退休回乡。他大约领了30万新币（约75万令吉）。

回到家乡后，其中一名儿子邀请他注入25万令吉进入公司，以便扩充业务同时担任公司股东。
一年后，他发现儿子的生意没什么进展，因此在另一个朋友的游说下又注资另一个桩生意。结果不到3年，其25年累积下来的退休金在儿子与友人的生意上亏损完毕，还欠下一身债！最后，须在老家重操旧业，驾巴士赚起微薄的薪水过生活。更不幸的是，两年后他中风，生活费与医药费形成了家人很大的负担。

慎重提醒这样的退休生活是多么的辛酸与可悲，然而很多退休人士因为常年打工，对生意风险及各类投资风险不甚了解，却又想要靠退休金赚钱，结果得不偿失，老年面对打击。在守住财富的观念上，其关键不是你现在有多少财富，能创造多少新的投资回报率，而是在于避免投资失误。所以提醒近退休的朋友，在没有完全掌握资讯下，千万别随意投资任何生意。

退休规划第三阶段（五）：如履薄冰 完成退休计划

一个人最大的问题是不愿意承认自己有问题。如果你完全没有意识到退休后的问题与挑战，你是不可能改变现有的思维模式及观念！

因此，重新调整策略及制定可行方案，承认自己的不足及缺点后才能彻底改变观念，全力以赴实现计划。

很多中年人到了中年还是好高骛远与眼高手低，无法脚踏实地的去计划未来，总是兜兜转转原地踏步，羡慕别人的好际遇，抱怨自己没机会。

另，有很多人因为发现到距离目标太远，而狠下心来进行高风险投资，希望一次过获高回报率！所以，快速致富法如各类金字塔计划、网络投资配套、网上买卖汇率投机套利等等变成他们的希望。虽然很多中年朋友都知道当中有不当的机制，但却以侥幸的心态投资，以便能快速获利。其实，这些投资往往让他们掉入更大的财务深渊。所以，不得小心谨慎！

小心高风险投资

在合法的投资上，虽然我们时常听人说，“高风险高回酬，低风险低回酬”，我现进一步解释风险与回酬的关系。

“高风险可能等于高回酬”也可是“高风险等于可能大亏损”。因此，人到中年，千万别为了提高回报率，而进行不了解的高风险投资！任何的投资必须回到基础面，即掌握固中的风险，管理窍门，知识等等。不然，为了获取高利，本末倒置把仅有的资产置于高风险投资产品中（如期货、投机股票与轻信投资友人生意等），最后，将得不偿失。

退休规划要回到基本原点

对于退休金严重不足的中年朋友，退休规划终究要回到基本原点：

1.增加现在每月退休金的准备

只有两个来源能增加每月的退休金数额：第一，增加收入就能增加每月储蓄的退休金。增加收入方式众多，从用时间及体力换金钱的加班或兼职，到提高个人做事能力，获取升职加薪或转换公司获取高薪酬。

第二是减少每月开支，从节省下来的钱增加退休金准备数额。对于已忙不透气又无法转换更好跑道的朋友，“省”是唯一的出路。但，要真正贯彻“省”的策略，除要下定决心外，更要获得配偶及家人的支持，不然将是纸上谈兵。接下来要能狠下心来删除一切“想要”的开支，控制自己日常的支出。

2.延长退休年龄或准备二度就业

这方式是最有效及大多数人能接受的方式。

原因在于，大多数人无法改变现有的工作与生活方式。由于已习惯了朝九晚五的生活方式，只要雇主愿意接受他们继续工作，对大多数人而言这会比较容易进行。但对于无法在法定退休年龄继续获得雇主受聘的员工，要能获得二度就业就要面对一些挑战！

在退休规划中，延长退休年龄是让退休准备金压力降低的最好方案，因已届中年的朋友无法承担太多的风险，体力又开始下滑，这是没办法中的最佳方式。

3.降低退休生活要求

把退休生活费的要求降低，只保留基本的生活所需。可考虑退休后出售较有价值的房屋，换成较经济的住所，让退休金准备的压力获得适当的舒缓。

4.调整其他财务目标

普遍上，中产阶级长期储蓄除为自己与配偶的退休金外，就是孩子的教育费了。如果之前把大多数的资金准备给孩子教育费而影响了自己的退休金，不妨重新思考作出调整。

建议置退休基金高于孩子的教育基金，原因是在当下的教育环境下，孩子有多种管道获取奖学金、贷学金、在职求学与远距离上课等方式继续进修。

周志强 ◆执业财务规划师◆理财专栏与书籍作者◆理财讲师◆nicckchu@gmail.com

退休规划第三阶段（四）：重设更周全退休计划

在退休规划最后的黄金阶段，建议中年朋友再次思考退休目标及全面深入检视调整退休计划。现从个人资产负债表与读者探讨关于重整退休规划的重点。

做生意的朋友每年一定会做企业的资产表，但很多人忘了为自己做份个人资产表。因此，要更了解明白自己的财务成绩单，首先要为自己准备一份个人资产负债表，作为自己20多年工作后的成绩单。

图表： 个人资产负债表

当你准备了个人资产负债表，如上图，你将一清二楚自己的财务状况。

以下是一些提醒及建议：1.把资产表的资产从一般资产类别转成更具体理财目标。

例如，退休金的来源是公积金、私人退休基金、投资的店屋、信托基金或保单等。越清楚越好，其他目标如：孩子的教育基金来源，退休后的理想住处等。

以上做法能让自己一目了然关于财务上的需要及落差的数额。接下来，就能依据个别财务需要以重要优先排列做适当的调整。

2.担保责任。

将第三者担保人的责任也置于负债表内，是因为很多人担任担保人时，不重视作为担保人的法律责任。

在现实的社会，有太多的案例因好心做担保人而造成财务危机。虽然在一般情况，担保人并无需承担任何的财务付款责任，但当借贷者无法履行责任时，担保人最终要负起责任。

因此建议把担保人的财务责任一并计算在内，让规划更全面，以确保退休规划顺利完成。

3.如果出现非常低的净资产或甚至呈现净负债时，需要深入逐项探讨问题结症所在。

建议寻找专业人士的建议较为妥善，以避免陷入无法回转的地步！

退休处境

属于红色、橙色还是青色？

整理了资产负债表后，在下图可计算在距离退休还有十多年左右，你的处境是属于红色、橙色还是青色的线？

第一类：青色线
一切依据计划进行。人到中年，退休规划能在自己掌握范围内进行，证明自己在过去能一路保持纪律及有效的进行着退休计划。在进入退休年龄的最后阶段，最大挑战是继续让资产保值及增值是这类朋友最主要的工作，以确保退休时顺利达标。

第二类：橙色线
退休计划进行的不错，但距离目标还有一些落差。必须重新检讨自己的投资资产配置，看看是否是能做些调整。不妨找财务规划师讨论，以提升自己的整体投资策略。第二，检讨与探讨是否能减低现有开支，增加储蓄与投资额。包括延缓更换汽车，调整旅行预算等。

第三类：红色线
退休金准备严重不足。了解严重缺乏足够退休金或会让人沮丧，但与其消极逃避问题，更应该主动积极看待问题存在，再制定可行的执行方案！如果你属这类朋友，不能够只调整现有的资产或提高储蓄率来应付退休生活。

周志强 ◆执业财务规划师◆理财专栏与书籍作者◆理财讲师◆nicckchu@gmail.com

退休规划第三阶段（三）：回到核心再出发

经历20多年的职场生活，你还在等老板加薪升职？等更好的工作？等好机会？等中彩票？等遇到伯乐？

应歇下忙碌脚步反省，20多年的职场生活应让自己深思及认清自己忧弱点。

以上图表从两个大方向评估自己职场处境，以找到再出发的路线图。左边的指数越往上升高，代表一个人的职场工作能力，收入及既有资产与一般人对比是高或低。而右边向右延伸的指数代表着个人对投资理财的准备、知识、经验及其过去20多年工作后的成效。

第一类：职场表现平平，又不认真看待理财。这类朋友无论在工作或财务上都爱任人摆布。据调查报告，马来西亚有60%的人退休后需靠子女供养，可见人数很最多。如果要避免自己陷入这种处境，这类朋友必须即刻采取行动处理自己的退休规划。

第二类：日夜忙碌打拼事业，每月收入也非常高。随着收入的增加，生活方式也逐步提升。不断提升房子与车子，物欲非常丰富。另一部分朋友，可能收入低，但因为传承祖业或其他原因而拥有各类资产，但是就是没认真看待自己的退休规划。

这类朋友虽拥有富裕生活，但因为缺乏退休规划而为未来埋下很多不确定因素。如贷款太多，孩子出国时发现教育金准备不足，退休时退休金又不足，退休后要二度就业困难重重！还有，由于拥有高收入，身边会有很多销售人员推销产品。

如果从不善于理财，往往买了很多不适合的保单，或随意投资而蒙受亏损！

第三类：勤于参与各类投资理财课程，投资信托基金、投资黄金、投资股票、投资外汇、投资商业等，但因为执行不到位最终看不到成绩，而收入也一直停歇不进。

这有两个可能性：第一，缺少勇气开始，一直等待时机，结果就拖延执行在原地踏步。第二是对什么投资都有兴趣，这里学学，哪里试试，但没认真研究，结果拖拖拉拉一无所成！

第四类：如果你属于这类朋友那恭喜你。这类朋友退休后，其退休财务准备及生活方式已渐成型，到了中年阶段，主要将是确保退休计划能照着预先规划继续前进。

退休规划应具备以下能力

对于以上四类朋友，特别是第一，第二及第三类的朋友，在退休规划上，应具备以下几个能力：

◆了解真正的自己
分辨“兴趣/想要”和能力之间的不同，因为你想要或你的兴趣不一定是你的能力。中年人必须能深入了解自己能力，在理财上自己最缺乏或不足的地方在哪？

◆判断与分析的能力
中年人在心中必须有一套价值观。消费上应该了解面子与里子的差别，别再打肿脸儿充胖子，或则一直用取巧方式获益。投资上不能既要有回酬，却又不要承当风险。

◆保有实践与学习的能力
过去可能存有不好的投资经验，与其消极看待投资，其实应该以学习心态深入探讨，找出问题所在。

◆化繁为简的能力
日复一日生活，往往让我们累积了很多不必要的“杂物”。衣食住行上的要求应简化。应追求家人生活素质的提升，而不是外在的物欲的满足。投资上也尽量专注在能力范围内，应放下的就放下。世上事情难就难在简单，简单不是敷衍了事，也不是单纯幼稚，而是成熟睿智的表现。学会简单，其实真的不简单。投资理财上也一样。简单的事情要重复去做，重复事情要用心去做，长期坚持下去，这样就能看到成绩。

最后，鼓励大家要有效地进行退休规划，请寻求专业财务规划师的协助，以制定可行方案，再适当跟进监督及调整，就会找到有效的退休规划方式。

周志强 ◆执业财务规划师◆理财专栏与书籍作者◆理财讲师◆nicckchu@gmail.com

退休规划第三阶段 （二）：退休规划 从自我醒觉开始

中年朋友应勇敢承认自己的处境。只有先接受自己弱点与不足之处，才能对症下药解决问题。应要停止的陋习、错误的观念与做事的态度必须立刻纠。

上篇提到中年人的危机。其实中年危机是属于逼近50岁时，孩子又还在小学念书，手上的积蓄又那么一丁点，怎么办？工作上往往来到瓶颈，在僧多粥少的高阶主管职位内，要往上爬的几率已渺茫，健康也开始亮红灯，高血压、糖尿病、高胆固醇可能已悄悄陪伴身边。

中年朋友在退休规划上应注意什么呢？什么又是要进行的工作呢？

孔子曾说，四十不惑，五十知天命，四五十岁其实还不算老，距离退休还有十多年左右，所以来到这阶段，应该是深入检视自己的财务状况，再进行适当财务规划以修补人生上半场的失误的最后机会吧！

再说，人类的寿命拜先进医疗发展，将活的比上一代更长命。很多人往往低估自己寿命，如果不趁这黄金阶段再出发，最后年老时只能依靠子女或政府慈善机构的接济过日子。

自我醒觉面对挑战

今天从“自我醒觉”来谈中年人在退休规划的迷思、困境、挑战及潜在陷阱。

以下图表，一针见血凸现很多打工一族的生活写照。很多人每天重复一样的生活模式，对自己的财务状况没认真看待，口中永远投诉钱不够用、时间不够用与薪金低等。来到中年时，如果还是唠叨的投诉，又不了解自己弱点，从中检讨，那自由的退休生活将还很遥远！

价值观念影响财务状况

大家不妨想想，过去一起工作的同事，有些离职创业已有成就、有些蝉过别枝而有更好发展、一些因为努力进修深造现在也步步高升、有些和自己领着同样收入，但他们并没有如自己般面对财务上的压力，生活反而越来越顺利。个中原因多是他们曾努力提升自己的能力，无论是工作还是理财能力。

回顾我们身边同年龄层的人，初踏入社会时，大家的基本条件并没太大不同，但随着时间的过去，目标与落实不断拉开彼此的距离。间中最大的差异并不在聪明才智，而是源自人生观念与生活价值追求。一个好的观念或信念让人养成良好的生活习惯，间接也让未来拥有更有保障的财富。

要有适当改变

回头看自己，每个月很多的财务负担，从房屋贷款、汽车贷款、个人贷款、各类电子或电器产品贷款、生活费与子女费用等。试问要如何改变现在状况，你是否有挫折感呢？保留现状却惶惶过日，想要改变却面对更大不确定，内心有更多的担忧。虽然，心里头非常清楚要有适当改变。

所以，对于中年人，最重要的是“勇敢承认自己的处境”。只有先接受自己弱点与不足之处，才能对症下药解决问题。应要停止的陋习、错误的观念与做事的态度必须立刻纠。

右图呈现了很多当今中年打工一族的状况：随着收入增加，金钱的支出，从日常开支占大部分转换成每月支付各类“高品质，优质生活”的贷款。例如，高级公寓、一流装潢、高尔夫球俱乐部会员、名车、名表与名牌手提袋等。外表风光，财务报表上却是一堆的债务，而资产方面却占了非常小的比例！

中年朋友，这现金流走势也可作为自我检讨财务状况很好的指标。看看财务状况属于那类型，收入主要支出是生活与日常开支，还是各类贷款与债务中？

退休规划第三阶段（一）：丰收期还是中年危机？

“财富稳定期”可用来形容那些朋友花了20多年努力，现累积了一定的经验与财富，在事业上的战斗力，因此竞争力也渐渐放缓。这或是多数人事业上的丰收期的现象。各类投资资产应该也随着时间与复利的关系形成一定的规模。

在越接近退休年龄的当儿，从老花眼、不耐操劳与易于疲倦等症状，这阶段的朋友会开始感觉到自己的老化，称之为“初老”的现象。

相比于其他阶段，这阶段的朋友是最关注退休规划，会开始慎重考虑是否有足够退休金，是否准备好孩子的高等教育费，以及退休后的健康状况等问题。

在谈论阶段退休规划前，可细分三个阶段来探讨通常有的特征：

初期：事业成熟。打工一族来到这年龄应是成熟期，再向上升的机会已减少，而健康与精神状态也趋于平静。这阶段应是重整退休规划的最佳阶段。

工作稳定、收入高、累积了资产，距离退休还有大概15年，能做适当调整，再出发对退休规划有非常好的效果。如果能在资产配置方面再深入探讨，以取得最大效益。这时候孩子也渐渐长大，要开始准备孩子升学的费用与安排。

中期：孩子开始陆续深造，承担孩子的学费与生活费成为最大的开支。

后期：接近退休年龄时，心情最忐忑不安。已有准备的人或能开开心心迎接退休，但尚未准备好的人或会惶惶不安。



中年人退休规划应注意事项

在深讨这阶段朋友的退休规划部分，想与读者分享两位中年人个案，作为探讨中年人在退休规划因注意事项的开端。

我有位46岁当部门经理的朋友，因为公司人事调动，重整组织结构，其部门与另两个部门被并入成为一个分部。自从改组后，他原本直接向区域总裁报告部门状况，改成必须向新的分部总经理汇报及听取指示，这时候问题开始出现了。新上司对他诸多要求与批评，让他觉得对方处处针对他，令他烦不胜烦。最终，萌起辞职不干的念头。

在申请新工作的过程中，他才发现要觅得相同收入的工作非常的困难（他当时的基薪大约1万令吉）。很多公司不单单无法提供相同薪金，还偏向找年青人担任部门主管。

连续几个月的应征，让他感到非常沮丧。放下身段领低薪对他而言是不可能的事，因要供屋子、车子及3个孩子的生活费与教育费。在无可奈何之下，他必须继续忍受上司的要求指责。庆幸的是，两年后，他成功换工。

面对沉重职场压力

以上例子其实也是很多中年人的职场缩影。

当面对职场压力时，想要更换工作跑道或提早退休，却因为财务负担而无法随心所欲，若不幸失业者，面对的打击更大，这种处境的朋友都战战兢兢过日子。

分享另一故事：一位从事中小型企业的林先生，43岁时为协助从小一起长大的“好兄弟”

创业，而当其担保人。生意发展两年后没太大作为，林先生就把其股份卖掉，但林先生没想到3年后，银行寄信向他追讨近百万的债务。当他收到信时震惊不已，经了解才知道其当年当担保人时，其朋友经营时欠下近百万债务，而这朋友已不知去向。

作担保被判入穷籍

最终，作为担保人的他必须承担这债务责任。最终由于无法偿还债务，林先生被判入穷籍。其家人因为他被判入穷籍而影响了原本属于生活安稳的小康生活，也导致孩子的教育费，退休资金全都泡汤了。

林先生的情况其实也发生在很多企业人身上。危机的出现不一定是担任担保人，还有可能做了错误的生意决定、投资错误及商业纠纷等，都能把人从事业高峰掉进谷底。

周志强 ◆执业财务规划师◆理财专栏与书籍作者◆理财讲师

退休规划第二阶段 （九）：检视自己 站稳脚步

在结束第二阶段前，现以强弱危机分析（SWOT）分析表与读者分享，当做退休规划时应注意的事项。

“强弱危机分析”（SWOT）分析表（如下图表），将能提供很好的资料，使30岁到45岁阶段的朋友在做退休规划时，能有更好的参考价值。

其特点如下：1.优点/强处：精力好，距离退休时间多，事业进入巅峰期，收入多资源也就丰富。同时，从单身进入婚姻生活，形成了两人共同承担与面对生活。善于利用这阶段的强点，在累积退休财富上有很大的帮助。

2.机会：因为事业渐上轨道，也是多数人事业的高峰期，这阶段的朋友有更多的金钱与资源建立对他们退休规划有帮助的投资活动。同时，出现在周边的机会更多！起薪与升职机会多，接触的新事物也多！

3.弱点：刚成立家庭的初阶段，负担高，责任大，时间在工作与家庭的分配形成非常大的压力。经验与资本在这阶段有待加强。另外，如果财务上夫妻出现很大分歧时，肯定会影响退休规划。

4.挑战与陷阱：对从单身到经历家庭生活的朋友而言，这阶段最大的挑战应该是能否让婚姻生活二合一的好的效果。另，工作与事业是否会有突破性的进展，继而带动收入的成长！



理财过程需注意事项：

了解“强弱危机分析”（SWOT）后，建议这阶段朋友在理财过程中注意以下事项：1.再忙也应该把退休规划做好。时间不等人，而影响退休规划的关键点就是需以时间的累积换取足够的退休金。所以，自己若无法妥善规划退休计划，那就找能与你配合的财务规划师从旁协助。

2.在家庭责任与事业两头烧的阶段，风险上的规划必须以保障为出发点。规划了风险后才探讨保险计划。千万别拖延保险规划，所谓“不怕一万，只怕万一”。

3.在财务上与配偶取得共识非常重要。处理得好，退休规划将更容易进行。若处理不当，将消耗很多时间与资源。要记住“夫妻一条心，退休无忧”。

4.在“少子的年代”里，很多人成为“三文治一族”，即要照顾好家庭，又要负担年迈双亲的生活负担。

5.把理财目的目标化。人生路上有很多“想要”的东西。如孩子教育费、退休金、换新车、购置理想房屋、装修房子、二度进修与旅行等。将这“想要”的目标应具体化。当我们清楚自己目标时，规划金钱的应用将事倍功半。举例：你了解10至15年后要准备孩子教育费，而你想换新车的计划稍微延后3至5年，把间中节省下的钱储蓄再进行适当的投资，未来孩子的教育费就有着落了。

6.不轻易贷款举债。虽然收入增加，年纪不大，银行乐于提供融资便利，但这时候尽量避免消费式融资（如贷款装修、购买汽车与家具等）。任何的融资目的最好以具生产力目的进行。如投资潜质店面、生意与再度进修等。

7.投资上，尽量增加投资资本。在距离退休还有一段时间里，每增加的投资资本在复利的效应下，将为未来带来可观的投资回酬。特别是逢低买进的策略必须要贯彻到底，让自己的投资平均成本不断往下降，形成最有效的投资回报率。

周志强 ◆执业财务规划师◆理财专栏与书籍作者◆理财讲师

退休规划第二阶段（八）：把遗产规划纳入退休规划

有些人认为遗产规划并不属于退休规划的一环，但我却认为遗产规划必须涵盖退休规划内，这才显得整个规划的完整性。

原因是当我们计划退休规划时，是希望能顺利在未来特定时间后过退休生活，但“意外”难料，万一不幸死亡后，若没做好妥善的遗产规划，将造成家人二度伤害！

由于，意外事件真的很难规划，对于结婚的朋友，做好遗产规划是非常重要的一环。

首先让我们看看根据1958（修改1997）的遗产分配法令于非回教徒其分配表。如下图：

如果我们不做预先规划，一切将以遗产分配法进行，最终是否如我们所愿？

以下是整理遗产规划的重要性

1.自己决定财富的分配方式：

在生活与累积财富过程中，我们最清楚应该如何分配资产。通过立下遗嘱，将依据你本身的意愿以优先顺序，重要层次分配你努力奋斗累积下来的财富。

2.自己决定执行人管理遗产：

当你不在世时，遗产执行人将是您的遗产合法代表。他拥有依据法律赐予的权力进行分配工作。这里需顾虑：一，他/她可有能力协助你执行？二，他是否有意愿认真的执行遗产执行人的任务？三，他是否是负责人，可付托的人？任何的问题可能将造成财富的转移遭到拖延甚至产生更多的问题！所以，最佳做法是行使您的权力，决定有能力又可信赖的执行人管理您的财富！

3.自己决定有能力又可信赖的监护人照顾您的子女：

如果你的子女还未满21岁，安排监护人是非常重要的一环。监护人除了负责照顾小孩日常起居，更需负责小孩们教育及人格培养。试想想，你孩子未来的成长决大部分就靠监护人了！

此外，小孩名下的资产及行使权也将由监护人为合法代表。所以，监护人的爱心是重要的考量！

另外，妥善的规划资产可确保监护人能协助你善用你遗留的财富栽培你的子女。所以，夫妻俩对监护人也必须有一定的共识。

4.无需担保人的程序：

在无遗嘱下的遗产分配需要两位财富与逝世者相若者成为担保人（Sureties），而担保人的职责为确保处理及分配的过程中若有争执或欺骗事件的发生负起责任。

5.有遗嘱的遗产转移普遍上较无遗嘱快速许多：

程序上有立遗嘱者，受益人只需在法庭上获取遗嘱认可证（Grant Probate）即可根据遗嘱进行遗产的收集及分配工作。而没有立遗嘱的遗产却必须先向法庭申请执行人委任状（Letter Of Administration LA）再加上两位财富与往生者相同或以上的人作为遗产执行过程的担保人。过后再获取所有法令下的受益人许可方能进行遗产的分配程序。

这是一个费时又费力的过程。好些案例甚至是家属在整理逝世者的遗产时耗费长时间，同时又引起争执！

6.个人与生意上的债务是否有妥善与和家庭的财富给隔离或受保护？

很多朋友日忙夜忙自己的事业，为了扩大事业向金融机构融资或成为公司担保人者大有人在。在这样情况下，往往没有注意到自己的总负债额有多大。因此，当配偶过世后却发现配偶留下了一笔非常大的债务，最后所有的资产必须抵消债务，而没有遗留任何的资产。

除商业融资，很多朋友的个人贷款、房屋贷款、信用卡贷款等，也超过其资产而不知者大有人在。因此，不妨检讨自己的资产表。

7.降低家人因遗产问题而造成的二度伤害：

在面对突然逝世的遭遇事故后，家人在心灵上会哀伤、不舍、害怕与无助。通常意外死亡的发生更造成家人无法立刻接受事实。因此，若此时家人对于你的银行存款、公积金、保险金及其他财务又不详，同时又要花更多精神，金钱在没有效率的状况下处理你的遗产，那岂不是二度伤害吗？



周志强 ◆执业财务规划师◆理财专栏与书籍作者◆理财讲师

退休规划第二阶段（七）：从基础规划 退休效益大

在收入与资产渐渐增多的阶段，30至45岁的朋友应该要注意是否有善用资源，让每项收入与支出发挥最大效益，再进行退休规划时才能把资源发挥的淋漓尽致又能事半功倍！

现与各位读者分享应该注意的部分：

◆第一，税务上有效的节税：

当收入越来越多时，有效的进行税务规划能为自己节省税金。以下的图表一显示如果A先生与B先生的收入与税务皆一样，同时每年预算拨出收入的1万2000令吉做为退休与孩子教育基金，但是B先生选择以具有税务回扣方式累积退休金与教育基金，即私人退休基金（PRS）、国家教育储蓄计划SSPN及医药或/及孩子教育保单，而A先生却没有这方面的考量。最终，B先生在节税后每年将取得额外3120令吉的资本。

如果这笔3120令吉的资金每年能产生8%回报率，15年后是接近9万令吉。





◆第二，要求雇主提高公积金或私人退休基金至收入的19%：

如果，没有更好的投资计划，通过提高贡献在公积金或私人退休基金将能更有效以节税及累积财富。一来强制自己有纪律的储蓄，二来有效的提高退休金。

◆第三，要求雇主提供的津贴收入改成报销开支：

例如，固定交通津贴更改成以收条或车程记录以报销开支方式处理。通常，在没有伤害公司利益下，公司基本上都愿意协助雇员以达到双赢的局面。

◆第四，延后支出：

当升职起薪后，往往职场人就会想要更换车子奖赏自己及以汽车彰显地位。其实，如果前面考量需要性，往往延后3至5年的购买新车，间中的节省将能为孩子的教育金及自己的退休基金做好充足的准备。例如，你预算更换一俩价值18万的汽车，如果延后3年才购买，基本上可以储蓄大约10至14万（以5年偿还期计）这可是一笔不小的费用（这积蓄在6%至8%的年回报率将在未来10里累积双倍的数额）。

同样的道理可以运用在屋子装修，海外旅游计划，高级俱乐部会员等等的延后的开支节约上。

◆第五，掌握低成本投资管道：

现在的投资方式与管道众多，例如，股票投资以相对低手续费的网络进行投资，信托基金投资等等能有效的把节约的成本转换成投资资本。

◆第六，掌握高效率的投资方式：

每当谈到投资，人们熟悉于“风险越高，回酬越高”的风险与回报率概念。其实在投资学上，有一个非常基本的理论，即几项投资计划中，有些风险与成本一样（如图二的A与B小圈）但，回报率却不一样（B圈比A圈的回报率更高）。因此，掌握高效率的投资方式选择正确的投资产品，将有效的提高投资回报率！

第七，有效的分散风险：所谓“别把所有鸡蛋放在同个篮子”的概念，在投资上，尽量避免把所有的资金集中投入在一样产品或资产类别。适当的分散投资资产不但能分散风险，同时也能协助提高投资回报率！

后语

对于职场人事，资源是固定及有限的。因此，只有有效的运用有限的资源，才能有机会提高退休金的准备。

珍惜每个节约的机会，如税务上的回扣，再加上有效的运用各种管道推高退休准备金，才能让自己从容面对退休生活。

周志强 ◆ 执业财务规划师 ◆ 理财专栏与书籍作者 ◆ 理财讲师

退休规划第二阶段 （六）：拿回退休规划主导权

进入第二阶段成熟期的朋友，如果能配合合适的投资顾问与财务规划师，将能取得事半功倍的效果。从过去主要靠体力、时间与精神换取的收入，这时候也慢慢开始转变成“钱赚钱”状态，即让资本赚钱时期开始运作。

无论如何，这时候也要开始预防中年危机。

例如，职位可能受到年青同事的挑战、失业后无法觅得同等收入的工作、体力下滑等。

如果每个人按部就班的进行退休规划，来到这阶段已可较清楚看到自己退休规划蓝图逐渐成形。可是，现实生活中，很多朋友到了这年龄还在浮沉，每天在财务压力下提心吊胆过日子。如果，你不幸属于这阶段，那应是人生需要再次深思时候！现与你分享以下建议：

第一：勇敢承认与接受过去的自己

工作了20年后，必须要认真勇敢面对自己过去的工作与生活模式，是否是“忙、盲、茫”的状况，即天天忙碌的工作，变成盲目的重复早，最后对未来的退休规划感觉茫然。

第二：深入检讨过去的不足处，分析自己的强项

这阶段，很多过去做事习惯与态度已定型：例如，一心一意想着要赚“大钱”而不顾“小钱”的交际手法，但往往眼高手低，又或者心里想着要储蓄，但总有各类理由与借口，让自己无法做到。甚至与友人合作的各项生意与投资计划，也总是无疾而终！

过了40岁不惑之年，是否应该简化生活，在“物质追求”与“幸福生活”间追求更平衡更与踏实的方式。

第三：重新调整自己与目标

了解自己的不足后，必须有大刀阔斧改变决心。按自己的能力重新设定退休目标：如图一除了原本的计划A（Plan A），经过深入评估后，应为自己重新设定新计划。重新设定目标，调整自己的态度，继而改变习惯。

例如：为未来的退休年龄做好延长打算，或准备好二度就业的需要。改变退休生活方式，例如：退休后考虑迁移至较小房屋，或搬迁至相对郊外的城镇，以降低生活成本等。

第四：再出发的勇气与行动力


改变往往是艰难的行为，但只要有危机感，必能拿回退休规划的主导权，不被环境打倒。这阶段要改变有三个重要因素如图二。通过深入检讨了解自己所累积的知识与经验，慎重评估自己做事的能力后，最后最需要的的是拿出勇气行动力，在人生的这阶段以再出发的姿势，为自己的退休规划累积财富做最后的努力。把这三个部分紧密结合才能很好的往前迈进。

这时候设定的目标应该从现有的资源，环境中寻找最有可能完成的目标。把大目标分解成多个小目标，而在时间上可分成短期、中期及长期，再通过每星期、每月、每季或每年的检讨及进行调整，以便循序渐进方式完成人生旅途上的各种财务目标。

再说，成功往往都是小成功不断的累积，从中培养自己的信心找到更大的行动力。人生需要借助不断累积完成目标的成就感。因此，成功再成功良性循环下，将建立我们的自信及勇气，然后继续完成更大的目标。

后语


最后，以图三作为总结。

在往人生退休与财务自主的旅途上我们总认为如接近直线般前进。其实大多数的人都是经过各种的挑战与考验才达到目的。

40岁后的朋友对这点应有更深的体会。

周志强 ◆执业财务规划师◆理财专栏与书籍作者◆理财讲师◆nicckchu@gmail.com

退休规划第二阶段（五）：理财 越理越幸福

之前分享了很多投资规划上应该要进行及避免的事项。

30多岁及婚后的朋友，在投资规划上应该注意什么？投资往往让人简单联想到“赚更多钱”。

这里提醒读者，须记得“理财”不单单为了“越理越有钱”，应是“越理越幸福！”。有了正确的思维与观念，才能避免钻进牛角尖，为赚取金钱而忽略理财的核心目的！

这里特别强调“理财”应是“越理越幸福！”的观念，是有其原因的。

基本上，很多人随着成家立室责任增加后，思想及做事上也较成熟稳重。当生活上面对很大财务压力时，自然而然会推动这阶段的朋友，把专注力放在赚取更多金钱，以让家人有保障及过更舒适的生活。这绝对是正面积极的发展，但，许多人过于用力在赚钱时，往往会迷失在金钱与物质上，而忘了原本核心的初衷：“让家人有保障及过更舒适的生活。”

图表：财富比率的转换


上图的正三角形，显示初期朋友的资金都需要支付生活费，甚至偿还因为结婚、装修房子、生子等开支，因此，剩下可投资的钱变得很少。

无论如何，这阶段朋友决不能为了赚多些钱，而把三角形底层与中间的资金来进行投资。

例如，把答应偿还亲友的资金、需要做好风险规划预算、家庭紧急金等拿去投资股票或做生意，因而把家人的幸福抵押在风险中。

更糟的是，很多还年轻的朋友，在经验、知识与历练欠缺下，利益当头而典当了“幸福”的资产而不自知。

那么是否就完全不需要投资呢？当我们的核心是为了家人的幸福，我们不会贸贸然为了赚取更多而把家里的紧急储备金、转移投资高风险投资计划。反而，宁愿脚踏实地，辛苦些过简单的生活，从中节俭储蓄。同时，再努力以勤劳赚取更多的收入来进行投资。

循序渐进累积财富

以循序渐进的方式进行累积财富，更能培养胆大心细谨慎处理财富。在正确的发展轨道，日久见功下将如上图，财富的分配的比率从“正三角形”将慢慢形成“倒置三角形”。

对于处于缺乏处境和高压力的生活当中，我们为了快速脱离困境，很容易受外界引诱而陷入更糟的情况。所以古人的“吃得苦中苦方为人上人”及“天下没有白吃的午餐”，是给这阶段朋友最好的鼓励与警惕。

投资应注意事项

现与读者谈谈各阶段投资上的注要部分。

初期：

因为生活的转变（买屋子、结婚、生孩子）而累积各类的财务责任与贷款。这阶段就是明显的正三角形情况。投资的资金因过去单身时累积的资金继续下去外，在每月的现金流上还是要严谨把关，从中安排部分存款作为长远投资用途。从钱不够用的专注点转移至如何“挤出”即使是很小的数额。这一点非常重要，这储蓄与投资的习惯能产生正面积极的态度在面对财务时。

社会上绝大多数投诉钱不够用的人，并不是找不到储蓄的钱而是在态度上消极的想法。当你检视一下自己在过去一个月里，花了多少钱在投注万字票、抽烟、喝酒、在高档咖啡厅喝茶、懒于准备早餐晚餐而天天在外用餐，购买了可能都忘记穿的衣服、鞋子、包包等。我们就清楚，理财的态度还是如此糟糕。

中期：

当生活渐渐进入稳定状况，收入也逐步的提升，这时段就应尽量增加投资数额。当资金达到相当规模时，检讨资产表，看看能力上是否允许自己的投资资产更有效与多元化。

相当多的朋友当财富增加时，往往会换更大间的房子、更好的汽车。在奖赏自己与进行这些大开支时，最好再次检讨自己的退休规划是否能如计划进行。深思后，当你把更换新车延后3至5年，可能那数额已足以供孩子的教育经费。如此，退休金就更有保障。周志强 ◆ 执业财务规划师 ◆ 理财专栏与书籍作者 ◆ 理财讲师

退休规划第二阶段（四）：夫妻一条心 退休无忧

在网络搜索离婚的5大原因时，发现‘财务’是离婚其中最主要的原因之一，而‘财务’问题无关收入高或低。同时，从经验中，因为配偶的连累而造成财务困境甚至破产者也为数不少！

分享身边一个真实的案例。一对原本为电子工程师拥有高薪的夫妻，其先生在婚后3年辞职，与太太联名成立有限公司做生意。基本上，太太是挂名做合伙人兼董事，先生才是公司的灵魂人物。从注资、筹资、聘请员工与供应商接洽等都由先生全权处理。过去，除家庭开销，夫妻俩各自负担自己的财务。成立公司后，太太也只要求先生如之前支付家庭开销，直到公司赚钱有盈利时再分。由于从不理会及过问公司业务，太太由始至终都不了解公司状况。间中先生要求她签些文件，她也不太过问。

直到生意进行6年后，先生突然告诉他生意已进入穷途末路，面对清盘的地步！从这刻开始，夫妻俩几乎天天争吵，最终离婚收场。而太太因为签下多份借贷与担保人文件，离婚后3年，被法庭判入穷籍！不幸中的大幸是，其公司愿意继续聘请她工作。

受伴侣拖累影响财务

从以上的案例，我们看到拥有高薪的职场白领阶级，会受到伴侣的拖累而造成财务上冲击，甚至会影响自己的退休规划。所以，刚进入婚姻殿堂的朋友，能警惕及检讨自己在财务上所持的观点。

另一角度来看，过去的长辈，无论是经营杂货店、咖啡店、维修中心或米商等，丈夫努力在外打拼，太太无怨无悔的照顾家庭，很多夫妻都是刻苦耐劳共同经营。最终在相对匮乏的年代反栽培了新一代的社会精英，同时也会为自己准备足够退休金。相对，现代的年青人在物欲丰富，从小又受到父母的无微不至的照顾与宠爱，造成抗压性低，常以自我为中心，少了耐性与包容性。在资源与资讯丰富，诱惑很多的年代里，这阶段的朋友在做退休规划时，更应认真用心的经营婚姻。

一段好的婚姻生活，需要在退休规划上努力，如此，才能达到事半功倍的成果。


图表：显示在进行退休规划的过程中绝对不是直线进行， 在夫妻俩需经历各类的起伏波动，在往共同的目标过程中慢慢磨合。

退休规划四点建议

在向退休规划迈进过程中，夫妻成功的退休规划需涵盖以下四点：

1.存异求同下双方达至共识：夫妻间必须对现在的财务处理方式及未来的财务目标有清楚共识。当然，共识的达至并不能在一天一夜内达成，而是在各自都持有为共同理念为共同的未来奋斗时，自然而然产生。

2.爱情需要经营与努力付出：退休规划必须共同努力相互了解。在具爱、支持、尊重与责任下，一切将进行的更顺利。

3.接受冲突/争执是正常的：任何的财务决策上如果有任何争执，显示着大家拥有不同的观点与处理方式，只要大家保留对彼此的尊重，及回到共同的目标上，往往必能找到解决方案。如果盲目的让步，反而将问题扫进地毯底下，在时间积累下，终有一天一发不可收拾！

4.积极正面的共同面对所有的挑战：负面的情绪衍生负面的看法，只有保持积极正面的心态，才能从困难中找到解决的曙光。

家庭财务影响婚姻质量

当夫妻俩取得共识下，彼此在日常生活实践理财上将能更有效规划。例如：

◆在分担家庭开销上，彼此能以能力及谅解下共同承担。

◆税务上。在评估各自的税务状况后，将更有效分配资源，让税务呈报更有效。如是否分开呈报、孩子教育保单、国家教育储蓄（SSPN）户头的税务回扣、父母医疗费用的分配等。

◆扩张开销增加债务时，大家以共同承担共同负责的态度面对将能更谨慎的处理。

有人说婚姻是延续感情生根发芽的土壤。那家庭的财务肯定是婚姻质量的核心因素，它和感情一样需要付出，需要用智慧去经营。所以，经营和谐的婚姻与家庭的同时，也要经营成功的退休规划。周志强 ◆执业财务规划师◆理财专栏与书籍作者◆理财讲师◆nicckchu@gmail.com

退休规划第二阶段（三）： 单身到结婚 关键性的影响！

这阶段的朋友除了很大的财务负担外，还存着人生另一个非常重大的转变，即从单身生活转换成二人世界的生活。这转变对各自未来的退休规划起着关键性的影响！大家必须清除知道，结婚后除了爱情外，财务在双方的关系中也起着“即独立但又互依赖”的微妙关系！包括从法定地位而言！

来 自两个不同背景家庭的人在结为夫妻后，从单一个人目标转换成共同的家庭目标。过去，某方可能倾向以储蓄保守理财方式，另一方却以积极激进方式投资，又或者 在消费上，有人以获得当下消费乐趣而支出，有者却样样精打细算。这一切不同的观念在个人生活可能没有问题，但当两人生活在一起共同经营一个家时，不同的观 念往往就会引起冲突与争执！

当然，良好的互补，鼓励与支持往往让婚后的退休规划能进行的更成功！

在退休规划上，笔者认为结成夫妻后对退休规划成果的影响能有以下三个可能性

A)    (1+1 =2) 一加一等于二，没有任何的影响
这可能是大家普遍的想法。婚前与婚后还是继续各自的退休规划。除了新增加的家庭开销外，婚后各自的退休规划还是继续进行。

B)    (1+1<2 br="">例子 一）你与你的另一伴对生活方式的要求不同，造成你的消费模式跟着改变而影响筹集退休金。大支出的部分如，

a)    你认为购买一间足够家人舒服居住屋身小些，社区结构完整方便即可。但配偶却认为，要有较大空间，设计要精致，环境优美等等。
b)    你想购买经济实惠的汽车，配偶却以地位，高品质与安全性认为购买相对贵很多的车子。

c)    旅行行程安排上，你对旅馆的要求是干净即可，但配偶可能认为难得旅行一定要住豪华舒适的高级酒店或旅行团。

而在小支出上的部分如，
d)    你享受在家享用三餐，但配偶却更希望每星期几天在外用餐享受美食。

e)    你喜爱户外运动，配偶觉得健身俱乐部才更理想。

例子二）理财的习惯
a)    你习惯先规划后消费，而配偶却认为只要有能力及需要，就应该立即拥有。你时时为将来，配偶却以今天不知明天事的态度处理财。
b)    你以务实的价值投资法，配偶却希望以小博大。

例 子三）“你的钱是我的，我的钱是我的”的观念。社会上还是有一部份人保持着如此的想法，以为如此下是对自己的保障。其实，如果在没有了解配偶的财务状况 下，保持如此的态度其实相当危险，因为，配偶为了满足或避免争执，在入不敷出的状况下可能以债务应付配偶的要求。为未来埋下债务的计时炸弹！当最后发生最 糟的情况时，作为配偶的你是无法独善其中的。最终，自己的财务也必将受影响，退休规划当然也泡汤了！

例子四）对方的家庭财务责任。结婚后可能需要协助配偶负责对方家庭的财务支出如父母医药费，弟妹学费甚至对方父母的债务等等。在义务上这是无法避免的责任。

C)    (1+1>2) 一加一大于二。正面积极效用！
在理想的情况下，结婚后其实对各自的退休规划是更有帮助的。想一想，原本一个人承担的房屋贷款或租金，现在多了个人分担。电费，水费，房子管理费，交通费等等都能双方分担。甚至房子的打扫及生活作息也因为多个人分担而轻松多了。

当财务能正面管理与成长时，也肯定有助于两人的婚后感情。

再来，从笔者经验及在过去阅读多篇文章中，很多资料显示有家庭的人比没有家庭的人更重视自己的财务规划，同时能有更好的退休规划！从客观来看，由于有更清楚地生活责任与目标，自然而然让人产生更大的责任感！这也是结婚的好处吧！

下星期笔者就延着今天的课题，从夫妻的角度来与各位谈谈夫妻俩如何取得（1+1>2）的有效退休规划！其中又有哪些须特别注意。

退休规划第二阶段 （二）：风险与保险的规划

上星期凸现了在初阶段朋友面对非常大的财务负担与压力。因此，风险与保险规划就显得非常的重要，这回让我们看看这阶段朋友所面对的风险……

在图表1呈现了在正常情况下，我们的收入需支付各类支出，而处在这阶段的朋友面对特别沉重的是贷款与家庭生活费开支。

图表1： 现金流现象与风险


至于图表2则以简单图表展现出万一突发事件发生时，所面对的困境。

图表2： 意外发生后的财务冲击


从以上的现象与特征，建议这阶段的朋友在做风险与保险规划时注意以下几点：
一：失业造成没有收入的冲击
最基本的需要是3个月，但对于单薪家庭或偏向其中一人收入养家的朋友，又或者工作属于较冷门的行业，最好要准备6个月以上的紧急储备金。

二：死亡/终生残废
早逝或残废对这阶段朋友的家人是造成的最大冲击。债务多，孩子小照顾的责任与负担就多，所以在投保时必须考量以下几点：
a.个人与家庭基本开支：残废或瘫痪后将无法进行工作，但生活费还是要继续。（投保详情可参考第十三期内）
b.子女生活费：如果每年2万令吉，那么未来20年的所需，就是20X2令吉等于40万令吉的保障需要。另，准备孩子的高等教育金，如果是20万令吉，那么，总保额是60万令吉。以此类推，如果两个孩子，保额就需跟着增加。
c.债务与贷款繁多：整理自己的所有贷款与欠额。包括房子、汽车、个人、信用卡贷款等等。了解这些贷款是否都有保险保障，不足的地方就要适当填补。

三：疾病
与单身比较，结婚后的责任与负担增加，那么疾病保险也应当顺着需要增加。由于，疾病保单保费较高，因此，笔者通常建议以60个月的每月总开支为最低的保障计算方式。例如，每月的基本家庭生活开支，贷款供期，孩子生活与教育费合共7000令吉，那么，疾病保险的保额就是60个月乘7000令吉，总共是42万令吉的保额。

四：医药保险
详情参考第十三期内容。

五：资产与房屋保险
除房屋梯减保单外，绝对不能少了火险、水灾险、偷窃险与天灾险等。因为在财务上，这阶段的朋友都无法承担任何的损失。

六：投保孩子教育保单
在财务能力下，通过孩子教育保单能协助孩子从小储蓄的习惯，同时，万一父母因为死亡/残废或患上严疾时，孩子在未来能享有基本的教育基金。这类保单的设计是，万一父母因为死亡/残废或患上严疾，无须缴获保费，但保单利益照样持续。

七：配偶相互免缴受保利益
这保障利益下，其中一名配偶因死亡/残废或患上严疾时，对方的保费也能停付，而保单利益能继续。对于夫妻俩都工作，家庭开支是共同承担者，这利益就适合双方相互投保。而在单薪家庭者，无职场工作者的保单上，最好有配偶免缴保费保障。

这阶段投保的朋友千万要记得，在投保时将重点专注在风险的保障。特别是在有限的收入下更要谨慎投保，避免主辅不分，为了一些利益如短期付费、现金利益、额外利益等而牺牲更为重要的保障。

建议读者寻求专业执业财务规划师协助，除了拥有专业知识，他们在执业时又能代表多家保险公司，在提供建议与解决方案时，将能有更有效的提供接近顾客需要的方案与产品！

周志强 ◆执业财务规划师◆理财专栏与书籍作者◆理财讲师◆nicckchu@gmail.com

退休规划第二阶段 （一）：财务与生活压力高峰期

图表1简略带出单身年轻进入青年的最盛时期。以创造财富来形容此阶段的原因，在于这阶段朋友基本上累积一定的经验、人脉与知识，而精神体力也处于良好状态，在事业上的战斗力，竞争力能发挥的淋漓尽致，是多数人攀上事业高峰期的阶段。

除职场的收入，各类投资资产也开始成形，同时能快速累积财富。

无论如何，这阶段也最挑战。现在此细分三阶段来探讨在做退休规划过程中应注意的状况与处境，以便有效的执行退休规划！

初期：初期是最具挑战的阶段。这里有三个人生中最明显的财务挑战。
一：从个人财务规划到两个人的理财共识。
二：结婚过程的费用。
三：新生婴儿的费用。

一：从个人财务规划到两个人的理财共识
过去你是独自处理个人的财务与退休计划，但当你进入婚姻后，财务上将起变化。若两个人在结婚前对财务与退休规划没有达至共识，那么，这时候就需要花些时间耐性以达至共识。即使无法取得完全的共识，也必须让配偶知道自己的处理方式及意愿，往后再慢慢磨合。

当然，两个人能有共同的目标及共识，在共同的退休规划上将能事半功倍！反之，在未来的关系中会埋下争执的伏笔！

二：结婚过程的费用
在迈入婚姻殿堂的阶段，花费最大就是婚礼费！想到“一生一次”，当下年轻人结婚往往动辄花费几万令吉以上。从拍摄结婚照、新房准备、聘金、金饰与度蜜月等。如果再加上新居新房装修装饰，往往超过10万令吉以上。

因此，很多年轻朋友在结婚中往往花尽所有积蓄，原本退休金等积蓄也在此时消费殆尽。而很多在财务上未预先准备者更会向父母借贷，甚至动用信用卡、个人贷款来完成人生大事！因此，往往结婚后会留下一屁股债！

三，新生婴儿的费用
无论是未婚先孕，还是婚后一两年内，又要负担新生婴儿的费用。这部分的费用从怀孕、生产、准备婴儿用品、坐月子费用与婴儿保姆费用等。这些开支都属于巨额开支，在大城市里都是过万元令吉以上的开销，还有接下来婴儿长期的生活费、保姆、保险与医药开支等。

这些开支在这阶段3至5年里就如直升机般飙升！这也是为何社会上越来越多的家庭不愿生孩子或少子的状原因。

需提早开始规划财务

处在家庭工作两头烧的这阶段朋友，就如以上的图表———“收入Vs财务责任与负担”里的状况。

我们在有限的收入及资产下却要支付各类的财务责任。开销又属于是“必须”与“巨额”的。这也是为何我在对第一阶段的年轻朋友，不断提醒一定要早开始，不然，进入这阶段后将是财务压力的高峰期。没预先预见这些财务挑战，将导致之前的退休规划化为泡汤！

从以上的图表也清楚地显示，我们必须对家庭扛取巨大的责任，同时也表示这阶段朋友面对非常巨大的风险。万一失去工作能力，将对家庭造成非常大的冲击。

图表1： 创造财富的阶段


图表2： 收入Vs财务责任与负担


周志强 ◆执业财务规划师◆理财专栏与书籍作者◆理财讲师◆nicckchu@gmail.com

退休规划第一阶段（十一）：以SWOT做退休规划

理解“强弱危机分析”（SWOT）的内容，可协助年轻朋友在理财过程中，拥有更精明的规划，在未来的退休路上获得更从容自在！

在结束退休规划第一阶段前，现以强弱危机分析（SWOT：Strengths,Weaknesses,Opportunities,and Threats），建议年轻朋友在做退休规划时应注意事项。

第一：优点/强处：精力好，时间多，负担少是年轻这阶段最好的强点。善于利用这阶段的强点能在累积退休财富上有很大的帮助。

第二：机会：因为年轻，这阶段的朋友能花更多时间与精力建立对他们退休规划有帮助的活动。同时，出现在周边的机会更多！求职、起薪、升职机会多。接触的新事物也多！

第三：弱点：有限的知识，经验与资本是这阶段朋友最明显的弱点，另外更危险的弱点好胜心强，急功近利及缺少独立思考的能耐！因此，常常出现眼高手低的窘境。

第四：挑战与陷阱：对年轻的朋友而言，退休规划外在的主要挑战在于两点，一：收入追不上通货膨胀与生活开支！二：收入无法满足自己的物质需要！



理财过程中应注意事项

了解强弱危机分析（SWOT）后，年轻朋友在理财过程中应注意以下观念与态度：

第一：想成功，就要接受挑战
年轻朋友应设定较高的目标。一个打算修医学博士的中学生与一个只想完成大学文凭的中学生，他们的学习态度与付出的精神肯定有所不同。所以，年轻的朋友应该设定具挑战的退休目标，让自己去完成。

第二：一分耕耘一份收获的观念

“天下没有白吃的午餐！”。了解与体会后就能严格把关这两大名言给予的提醒，能避免我们因一时贪念而堕入各类圈套与骗局中。年轻人缺少的就是知识与经验，但多了冲动与天真，因此是各类骗局的最佳人选！所以，学会脚踏实地努力学习与付出才是成功的“王道”！

第三：积少成多的观念
年轻朋友在投资理财上最重要是以“行动开始”！万勿等赚了很多钱或存了很多钱才开始，甚至看不起简单的投资理财产品。记得钱多钱少，越早开始，未来退休财务路上就越容易完成。

第四：学会延后享有
想要拥有任何物质，绝不是随心所欲，而是要有适当的预算规划。必须学会先付出而后才能享有的理财态度。延后享有的态度，让我们的财务决定更正确成熟。

第五：培养良好习惯，避免染上恶习
正常平凡的生活并不需要太多的花费，通常耗费的都是一些陋习如，抽烟、酗酒、赌博与炫耀物质等。年轻人追求正向的进步成长及发挥才华值得鼓励，但不代表需要虚表的炫耀。所谓生活可以平凡但不可以庸碌，而好的理财习惯如，记账、储蓄、先规划后消费等是非常重要的“基石”。这类习惯能延伸其他良好习惯。

第六：不轻易贷款举债
被判穷籍者最多的年龄层在30至40岁左右，主要原因是年轻时累积的债务无法偿所造成。了解这点后，购买第一辆车子、刷卡旅游、融资购买电子产品与电器就要非常谨慎小心。

第七：继续学习的态度
从学校毕业出来不代表学习终止，反而是人生另一个学习之旅！理财上更要付出时间，精神甚至金钱探索更多的知识与智慧！鼓励年轻朋友认识多些财务规划师，在理财路上找个适合的人协助。

第八：感恩与谦卑的态度
无论收入多与少，从感谢父母、回馈学校、宗教团体与慈善团体的过程中，培养自己更谦卑态度对待生活。最终，将更能感受金钱的意义及善用金钱。平衡的生活，是造就平衡财务的关键。

周志强 ◆执业财务规划师◆理财专栏与书籍作者◆理财讲师◆nicckchu@gmail.com