理财门诊系列（一百一十三）：从财务规划看待最低薪金制

政府为了保障雇员的福利和减少国人对非熟练外劳的依赖，同时为雇员提供足够的社会保障，以及鼓励本地企业投资高科技技能，提升竞争力，而推行最低薪金制。对于薪金是9百块及以下者是最大的受惠群体。而薪金刚过9百者，雇主在调整低阶层薪金后顾虑这群人的不满而可能也做一些调整。但是，对于大多数打工一族可能就没有受惠于此政策。

另外，最低薪金制的法令从一月份正式生效至今已激起工商界很大的反弹。丛观各地陆陆续续的和平请愿活动，可以深刻体会企业界正在水深火热的状况。对某些商家，甚至是企业存死生亡的关键时刻。

笔者在此从两个角度探讨最低薪金者的影响，第一是经营微型企业的商家，其二是打工一族。

经营微型企业的商家的读者，必须认真看待最低薪金制对财务带来的冲击，特别是每月现金流。（对于雇用5位及更少者，这政策是7月开始执行）。笔者以是从事为厂家提供加工服务业，拥有5名员工的商家为例。

	最低薪金制执行前	最低薪金制执行后
平均月收入	RM650	RM900
平均每月固定加班费	RM300	RM415
平均每名员工每月收入	RM950	RM1315
公积金及社会保险（大约）	RM124	RM171
平均每位员工支出	RM1074	RM1486
平均每位员工额外支出		RM412
每月额外总支出（5名员工）		RM2060

从以上图表的数据，若现在每月营收入5，6千块者，以上额外的开支就侵蚀了高达40%的收入。因此，特别是有融资借贷购买机器，店屋，厂房甚至商业 融资者，不得不注意最低薪金制执行后对每月现金流的冲击。在你的行业是否能将成本转嫁于买家，或降低成本，是你应该深思的问题。因为，生意收入的影响也将 直接影响个人与家庭的财务状况。

从以上商家的角度，我们看到成本增加下，消费者自然而然将面对商家转嫁成本而造成货品与服务的价格提升。因此，通货膨胀将是无可避免的情况。根据经 济学者潘力克说，落实这次政策后，保守估计通胀将提高至少5%。我们必须了解，经济不是单一个体，当员工薪金提高后，将会产生如蝴蝶效应般影响整个经济层 面。因此，作为打工一族，我们更需要更精打细算，学习先规划后消费的习惯以免有限薪金因客观政策而缩水。

      根据数据，目前我国员工只有20%的收入与人均国内生产总值可以配合，40%还是低过人均国内生产总值。这数据也显示，作为打工一族，我们必须努力提升自己职场能力，与其坐着等待，不如主动积极求上进，这才是上上之道！

理财门诊系列（一百一十二）：不亏损的投资？

日前在一场论坛中遇到一位朋友，当谈及投资经验时，他说根据其所了解世界投资大师巴菲特说过投资的其中规则，“永远不要亏损！”。他询问投资上如何能确保不亏损的状况下投资？

不亏损的投资其实也是保本的概念。但是，想想看，假设今天你投资1万元购买股票或信托基金，第二天如果股票或信托基金上升可能还没问题，但是如果结果是下跌5%，这其不是亏损出现了吗？虽然投资前做了万分准备，但是我们还是无法控制市场的变化。

那么，要如何做到“永远不要亏损！”呢？

首先，我们必须了解投资与风险是紧密相扣的。在期望回酬的同时，更要准备万一亏损出现时的应对措施，这才是关键点！笔者相信，投资大师巴菲特说的，“永远不要亏损！”的原则应该是建立在投资以前我们必须要有停损的策略，别把所有本金亏损掉。那么，我们才具有资本在下一次机会出现时再次投资。

笔者在此分享一些保本概念。第一，停损。笔者以购买保险的概念以大家分享。我们付保费的目的是预防万一发生不幸时能获得赔偿。然而，当意外事件未发生时，我们就只承担保费而已。同样的概念，假设我们设定10%为投资的停损点。那么，当市场不如预期上升而回跌时，该项投资的最高亏损就是10%，而这部分就当作是该项投资的“保费”。余下的90%保留下来准备下回的投资。

第二，阶段性进行投资。例如，总预算投资额为1万元，把资金分成几个阶段。开始阶段可以从3千元开始，当市场下跌时，但长远展望还不错下，那么反而可以增加投资额以更低价格购买。重点是不要一次性的资金投入进场。

第三，时间。投资以前必须设定投资时限。例如，1年，2年或更长。那么，在市场稍为波动时，我们还是能继续持有该投资资产。一个有价值的投资，基本上是可以接受时间的考验。例如，投资在良好管理层，产品备受市场肯定的企业，短期的市场波动将不会对该企业长远生意的影响，公司的表现最终将反映在价值上。除非基本面突然间出现重大变化如公司产品出现问题。更谨慎做法可以选择投资在以优质股为投资宗旨的信托基金，其波动将更小。

最后，在投资上，盈利与亏损是并存的。我们必须接受亏损是投资过程的一种必然现象。如果完全无法接受因为市场波动而形成的亏损，那么，我们就必须远离具有风险的投资。但是，笔者认为，在越趋严峻的经济下，只有学习与风险共存我们才有机会更有效地进行财富累积。不然，生活费与通货膨胀的上升还是会造成我们财务上的负担。

备注：以上建议，只供读者参考。并不能为读者决定应否投资。一切还是依据个人情况而定。

理财门诊系列（一百一十一）：钱不够用，我应该转换工作吗？

日期遇到一位28岁年轻读者，他说非常认同笔者之前“钱不够用”的文章。因此，新年过后将再次找更高薪金的工作。他发现到要找更高薪金的职位没那么容易，故他顺道问笔者，现在的经济状况转换工作会有风险吗？

在和他交谈后，发现从22岁开始工作至今6年，他已转换了7份工作。当然薪金从当初的RM1650到现在的RM2600。那么平均每份工作都不超过1年，依他说最久的工作是现在的职位已刚过一年，之前很多份工作都是几个月而已。

虽然，从财务规划角度来看，转换工作的影响主要集中在收入的多寡继而对财富累积的影响。不够，笔者认为，我们应该把眼光放得更远，除了要了解当下财务影响之外，更要谨慎思考未来生涯与财务的影响。

试想想，作为一名雇主，当看到你的履历表平均工作不超过1年情况下，他怎么能够放心及用心的栽培你？我们必须了解，栽培一名员工须要投入不少的金钱，时间与精神。再说，以如此的工作态度，其学习精神就有待商榷。过去的工作经验将只不过是蜻蜓点水而没有掌握其中的关键技巧与知识。所以，即使雇主因为急于聘请工作人员而高薪聘请你，你在他们心中的地位也将大打折扣，如此情况下，你想他们会专注培训你或付托重要工作给你吗？再往下想，你将肯定的缺少磨练的机会更不用说发挥所长的机会了！

如果你心里想着，“那更好，事少薪金高，其他的事都是老板的事与我无关！”那么你就大错特错了！我们可要知道，当下的经济状况还不错下，职业生涯刚开始的几年，求职应该不是什么大问题。从企业的角度，初级管理层与执行员的薪金也并不是太高，因此企业也较愿意聘请即使经验与知识有限的新人。但是，随着时间流逝，当你的薪金与年龄增长到一个程度时，而你在职业上的经验与专长却没有相应提升，那么你将发现自己的薪金已卡在尴尬期。以找新工作获取高薪金已越来越不可能了。

更糟的是，生活开支却如直升机般飙升。为什么？因为，那个阶段可能你已在为汽车，房子付贷款的同时又要照顾家庭开销！在时间与精力皆有限下，整个情况将让个人财务陷入无比的压力！

因此，如果你看到未来潜在的危机，现在我们就必须想方设法提升自己职场的能力甚至为自己未来创业而铺路。所以，转换工作与否的切入点并不在于薪金的高低为唯一考量，而是好好规划自己的生涯发展，以便能为未来带来正面的成长！这才是关键点！

理财门诊系列（一百一十）：钱不够用，怎么办 (下)

当下整个社会经济结构的改变下，收入与通货膨胀已经是不成正比的发展。为了让读者更深入了解潜在的危机，让我们再看看大马报穷局截至2012年4月数据显示，被判穷籍的年龄层。25岁以下：1.39% ; 25 – 34岁：18.68% ; 35 - 44岁：35.02% ; 45 – 55岁：29.56% ; 55岁以上：15.35%

这个数据显示; 25 – 34岁及35-44岁被判穷籍者占了最多，再看上星期提到被判穷籍其中主要原因是无法偿还汽车贷款，那么我们从中可看到很多人在财务能力未准备好之前就融资借贷购买汽车，因而种下往后面对无法摊还供款而被金融机构申请提控破产。

只有认真看待现实的情况，我们才能时时警惕自己谨慎开支，保持量入为出的消费模式。虽然就如笔者以上所言，生活在大都市的朋友好多都面对钱不够用的问题，但是，“钱不够用，怎么办？”的关键点应该在于先了解自己的“钱怎样不够用？”。从用钱的方式进入探讨收支平衡的方法。要突破大环境的挑战，那么就必须拿起决心及意志力来做好个人财务规划。笔者建议如下，

1．             从每月主要开销项目探讨缩减方式再由细节着手。例如，每月膳食占了大部分，看看每日饮食习惯，地点等等从中检视可以改变的可能。如，不再夜宵，自己准备早餐替代在外用早餐甚至带便当上班等。

2．             减少甚至戒掉坏习惯。如吸烟，酗酒，赌博等等。

3．             规划居住地点与上班地点，以最大化交通费及住宿费。如果居住的地点与上班地点需要花上一大笔开销，可考虑共车，使用公共交通工具或迁移至地点适中地方。

4．             延迟购买汽车或只购买符合个人财务能力的汽车。

5．             尽量找人分担租金

6．             增加额外收入。（看看中下阶级香港人为了生活而身兼几职）

7．             大开销上一定要再三考虑。（如，旅行，购买汽车，房子等）

8．             没有任何计划或改变下，千万别认为收入会增加而预先消费

9．             建立投资理财计划，从小额开始，所谓千里之行始于足下，更要有积少成多的思维模式。

最后，努力充实自己，深耕职场能力，让收入的成长能突破一般的环境。这也是核心部分，我们必须了解如何节俭也是在有限的收入之下累积财富，只有提高收入能力才能提升整体财务状况！

理财门诊系列（一百零九）：钱不够用，怎么办？

理财门诊系列（一百零九）：钱不够用，怎么办？

笔者友人的女儿，现年24岁，去年毕业后在八打灵从事客户服务执行员，她想要购买汽车以方便工作及考虑到安全考量，父亲也答应提供她一万元协助付首期，而其女儿则要负责每月摊还额。现在其每月净收入是RM2150。开支如下；

1.       每日三餐以RM20计算，每月RM600

2.       房间租金,RM350

3.       基本娱乐费，RM200

4.       保险，RM150

5.       个人服饰，保养，RM150

6.       电话费（包括网络服务），RM120

7.       高等教育贷款，RM200

8.       交通费，RM180

以上总数RM1950.00

净收入RM2150减开支RM1950，剩下RM200加回交通费开支RM180等于RM380。从这现金流来看，一旦其女儿购买汽车后，肯定将会入不敷出！（她打算购买5万左右新车）以贷款RM4万分7年摊还，每月供款就大约RM700,再加汽油，保险，维修，过路费，停车费，分分钟需要另外RM500以上。因此，预计每月超支RM800元以上。

考虑到这点，在爱女心切下，笔者友人答应暂时协助其女儿付每月供款至到女儿的月收入增加。

笔者相信以上的情况应该是大多数在大城市工作朋友的写照吧！以上的开支项目及以汽车代步对很多中产阶级的朋友来说应该都是“理所当然”吧！ 这是城市生活的基本生活作息需要，但是，在收入上却无法承担以上的开销。根据大马最大网络求职公司报告，我们发现到刚毕业做工一到三年的“执行人员”，他们的收入都在RM1800至RM3000 左右而已。

因此，如笔者友人女儿，收入只不过足以应付日常开销与基本开销而已。往往当购买汽车以做交通工具后，汽车开销占了他们净收入50%以上。如以上案例，购买一辆RM5万五左右的汽车后，每月汽车开销占了RM1200等于接近56%其净收入。

让我们看看，根据大马报穷局数据显示，截至2012年4月，共有24万1740人被判穷籍。其中主要原因是

第一，无法缴费汽车贷款，占总人数25.21%

第二，私人贷款：13.15%

第三，房贷：12.31%

第四，商业贷款：11.26%

第五，企业担保人：5.26%

第六，社会担保人：5.3%

第七，卡债：4.93%

所以，如果没有认清“现实”经济大环境下的严峻挑战，为了满足当下“需要”而接受“金融机构”提供的融资便利，我们将为未来埋下处理债务的危机。

下星期笔者再继续讨论我们应该如何面对这挑战。

理财门诊系列（一百零八）：不要轻易改变理财方向

理财门诊系列（一百零八）：不要轻易改变理财方向

笔者一名友人的朋友，看到身边朋友投资房地产回酬高，也计划开始投资房地产。由于资金不足，他打算把所有过去投资在信托基金及十年前购买的储蓄保单提领现金价值进行房地产投资。

社会上很多人偏好按照自己的思维模式理财，投资理财上总以羊群效应的心态跟随市场转动，又觉得自己理财灵活度更高。股市好的时候将资金投入资本市场，房地产火红的时候将资金转移到房地产，商品市场起来了又将资金转移到商品市场，凭自己的看法随时灵活调配资金，调整投资策略。殊不知，这正是个人理财的最大误区之一。

其实，理财是一种长期的行为，应该根据人生不同阶段的财务需要来确定有关的理财方案，不应该轻易调整、变换。很多人根据市场的变化或身边友人的游说而去改变投资方案，事实上在这个改变的过程中，不但需要支付昂贵的衍生费用成本，而且很容易捡了芝麻，丢了西瓜，无法享受到长期坚持理财方案所带来的稳健收益。

这一两年，很多投资者开始觉得金融市场风险十分大，不敢再轻易投资任何理财产品。其实，这只是个别产品或市场的问题，不是整个理财概念的问题。在做任何投资决定时，都要问一下自己的理财目的是什么？是否符合当初设定的财务目标？

例如，我们原先的计划是10-20年后的退休计划或孩子教育基金，因此，当初的理财方案是购买储蓄保单或低风险型基金等相对保守的产品以寻求更稳定的收益，但后来发现身边友人在股票市场回酬更好、更快，就想将资金拿去投资股票。又或者看到友人在房地产赚了钱就迫不及待也想涉入其中。这时候我们必须反问自己：“这样做会不会影响我原本的理财目标？”“这改变前是否已自我评估对该项投资的风险了解？”

任何时候，高回酬都伴随着高风险。一旦改变了自己从前设定的理财计划，原先的理财目标就很可能付之东流。其实，理财上重视的是每年稳定的回酬，只要坚持投资，10年、20年以后所积累的财富亦会相当可观。

笔者建议各位读者不妨寻求了解你需要的财务规划师给予协助，将可以更好地帮助你长期坚持理财方案，不轻易改变理财方向。在正确的理财方向下，你的财富管理之路就已经成功了一大半。

理财系列（一百零七）之："钱赚钱"前先了解自己

      上星期有位刚退休的女士致电我办事处说她有额外的金钱,询问我能提供她"钱赚钱"的方式吗?回答她之前笔者询问她关于其财务财务状况,生活处境等。但是,电话中她只想知道笔者有没有钱赚钱的方程式而已,其他事项她不愿意透露太多。由于缺乏资料,笔者建议她与笔者见个面后再谈钱赚钱的事项。 

      各位,你们身边可能有些朋友告诉你一些钱赚钱的方式或计划书,听来可能非常有道理及简单。但是,作为财务规划师,我们绝对不能带着一项理财产品或计划书向每个人宣传钱赚钱的计划。财务规划师非常清楚其首要职责必须先了解客户的财务甚至生活状况后再依据他的需要才能提供适当的建议。笔者以以上女士为例来谈谈理财前先了解自己的重要性。 

      首先把未来五年,十年或更久的财务需要整理出来。包括,每月开销,孩子升学费用,保健开销,休闲旅游费用等等。从中检视现在的财务状况是否能支付未来最基本的财务开销。若充足,那么可选择的方式将更多元化。反之,若现在的资金处境并不足以支撑未来的财务开销,那么,我们就必须额外小心计划现在的资金,绝对不可贸然行事。因此,整理出来后我们才能避免现在所谓额外的金钱绝不会是一年,两年后所需要的资金。

      第二,了解自己能承担何等的风险? 包括了你能接受本金亏损后的局面吗?短期市场波动是你能承担的吗? 

      第三,你对风险的了解。任何希望通过注入资金再赚钱的计划,其内必定有风险。千万别相信没有风险却有回酬的计划,特别是计划内容不详细又没有监管机构的监视。因此,在不了解前,万勿行动。 

      第四,了解自己尚未了解的潜在需要/风险。很多人依据自己一厢情愿的想法,认为一切已在掌控之中。其实,有很多事项是我们忽略的。例如 ,未来资金需要未加入通货膨胀率,高估现在的资产回酬,把资产控制权或拥有权转至第三者而期望他们能保护自己的权益。因此,需求专业的建议能有效降低此类的问题。 

    最后,在财务规划路上并没有简单容易又长期获取回酬的计划或产品,读者必须先了解自己的需要及处境,而后再以自己情况评估各个投资的可能性。千万别本末倒置为了赚钱而钻进牛角尖的死胡同里。