退休规划第三阶段（六）：守老本迎退休

在趋向退休年龄时，人生的下半场很大程度从现在开始。如果没有在这黄金阶段守住财富，人生退休后的下半场，将面临非常大的考验。

在保险上，很多中年人会在这时候想自已的保险买够了吗？还需要再投保吗？

年青时购买保险，一般人目的在于避免自己因死亡或残废后，家人能通过保险赔偿金继续过活。但当在子女逐渐长大后，就必须换个角度思考保险的意义。别盲目的听保险代理员的游说，或应酬亲友而购买一些不适合自己的保单。

1.重新审查医药保单首先，医药保障是退休人士最需要的保障。重新审查自己的医药保单，确保医药保单的保障数额足够，同时确保保障的年限到预计的寿命如80岁及以上。很多人在年轻时买了医药保单后就没认真检讨保单，却不知，在通货膨胀下，医药费已飙涨，如果投保数目不大，以后会面对保障不足的窘境，又或者当要加保或因为身体状况而被保险公司拒绝。一些靠公司医药保障福利的朋友，在退休离职后或发现自己没有医药保单，而想要投保却又面对健康因素而无法顺利投保。因此，深入检讨自己的医药保障是迫切重要的事。

2.选择严重疾病保单第二是严重疾病保单。当一个人患上疾病时，除了医院的医疗费（又医药保单支付）之外，护理，护健及生活开支将是另一个沉重的开支。所以，在健康与能力允许下，选择适合自己经济能力的疾病保单，是非常重要的事。

3.锁在年金计划保单第三，对于克勤克俭靠储蓄，或打算从简过简单退休生活的朋友，把部分的退休金锁在“年金计划”保单，是其中一个让自己的退休受到保障，同时在未来能提领固定的退休金。在长远（20年以上），其总回报率能稍微比定期存款高。无论如何有几点要注意：一，投入这类保单的钱是无法如定期存款随时提领出来，若在前10年断保提领，甚至会面对无法领回本金。二，这类年金保单的每年“利息”具有担保与无担保部分。如果没有加入无担保部分，其回报率是低于银行定期存款。

4,避免提领公积金第四，避免随意提领公积金。对于已届50岁能提领公积金的朋友，在没有明确的退休规划前，最好不要随便提领，因定期存款利息比公积金利息低，或为了赚取更多钱而进行不熟悉的投资计划，更别用来购买汽车、装修房子或协助孩子创业等。

实际案例分享现分享一个实际案例：一位朋友，在新加坡从事驾巴士近25年后，8年前从新加坡退休回乡。他大约领了30万新币（约75万令吉）。

回到家乡后，其中一名儿子邀请他注入25万令吉进入公司，以便扩充业务同时担任公司股东。
一年后，他发现儿子的生意没什么进展，因此在另一个朋友的游说下又注资另一个桩生意。结果不到3年，其25年累积下来的退休金在儿子与友人的生意上亏损完毕，还欠下一身债！最后，须在老家重操旧业，驾巴士赚起微薄的薪水过生活。更不幸的是，两年后他中风，生活费与医药费形成了家人很大的负担。

慎重提醒这样的退休生活是多么的辛酸与可悲，然而很多退休人士因为常年打工，对生意风险及各类投资风险不甚了解，却又想要靠退休金赚钱，结果得不偿失，老年面对打击。在守住财富的观念上，其关键不是你现在有多少财富，能创造多少新的投资回报率，而是在于避免投资失误。所以提醒近退休的朋友，在没有完全掌握资讯下，千万别随意投资任何生意。

退休规划第三阶段（五）：如履薄冰 完成退休计划

一个人最大的问题是不愿意承认自己有问题。如果你完全没有意识到退休后的问题与挑战，你是不可能改变现有的思维模式及观念！

因此，重新调整策略及制定可行方案，承认自己的不足及缺点后才能彻底改变观念，全力以赴实现计划。

很多中年人到了中年还是好高骛远与眼高手低，无法脚踏实地的去计划未来，总是兜兜转转原地踏步，羡慕别人的好际遇，抱怨自己没机会。

另，有很多人因为发现到距离目标太远，而狠下心来进行高风险投资，希望一次过获高回报率！所以，快速致富法如各类金字塔计划、网络投资配套、网上买卖汇率投机套利等等变成他们的希望。虽然很多中年朋友都知道当中有不当的机制，但却以侥幸的心态投资，以便能快速获利。其实，这些投资往往让他们掉入更大的财务深渊。所以，不得小心谨慎！

小心高风险投资

在合法的投资上，虽然我们时常听人说，“高风险高回酬，低风险低回酬”，我现进一步解释风险与回酬的关系。

“高风险可能等于高回酬”也可是“高风险等于可能大亏损”。因此，人到中年，千万别为了提高回报率，而进行不了解的高风险投资！任何的投资必须回到基础面，即掌握固中的风险，管理窍门，知识等等。不然，为了获取高利，本末倒置把仅有的资产置于高风险投资产品中（如期货、投机股票与轻信投资友人生意等），最后，将得不偿失。

退休规划要回到基本原点

对于退休金严重不足的中年朋友，退休规划终究要回到基本原点：

1.增加现在每月退休金的准备

只有两个来源能增加每月的退休金数额：第一，增加收入就能增加每月储蓄的退休金。增加收入方式众多，从用时间及体力换金钱的加班或兼职，到提高个人做事能力，获取升职加薪或转换公司获取高薪酬。

第二是减少每月开支，从节省下来的钱增加退休金准备数额。对于已忙不透气又无法转换更好跑道的朋友，“省”是唯一的出路。但，要真正贯彻“省”的策略，除要下定决心外，更要获得配偶及家人的支持，不然将是纸上谈兵。接下来要能狠下心来删除一切“想要”的开支，控制自己日常的支出。

2.延长退休年龄或准备二度就业

这方式是最有效及大多数人能接受的方式。

原因在于，大多数人无法改变现有的工作与生活方式。由于已习惯了朝九晚五的生活方式，只要雇主愿意接受他们继续工作，对大多数人而言这会比较容易进行。但对于无法在法定退休年龄继续获得雇主受聘的员工，要能获得二度就业就要面对一些挑战！

在退休规划中，延长退休年龄是让退休准备金压力降低的最好方案，因已届中年的朋友无法承担太多的风险，体力又开始下滑，这是没办法中的最佳方式。

3.降低退休生活要求

把退休生活费的要求降低，只保留基本的生活所需。可考虑退休后出售较有价值的房屋，换成较经济的住所，让退休金准备的压力获得适当的舒缓。

4.调整其他财务目标

普遍上，中产阶级长期储蓄除为自己与配偶的退休金外，就是孩子的教育费了。如果之前把大多数的资金准备给孩子教育费而影响了自己的退休金，不妨重新思考作出调整。

建议置退休基金高于孩子的教育基金，原因是在当下的教育环境下，孩子有多种管道获取奖学金、贷学金、在职求学与远距离上课等方式继续进修。

周志强 ◆执业财务规划师◆理财专栏与书籍作者◆理财讲师◆nicckchu@gmail.com

退休规划第三阶段（四）：重设更周全退休计划

在退休规划最后的黄金阶段，建议中年朋友再次思考退休目标及全面深入检视调整退休计划。现从个人资产负债表与读者探讨关于重整退休规划的重点。

做生意的朋友每年一定会做企业的资产表，但很多人忘了为自己做份个人资产表。因此，要更了解明白自己的财务成绩单，首先要为自己准备一份个人资产负债表，作为自己20多年工作后的成绩单。

图表： 个人资产负债表

当你准备了个人资产负债表，如上图，你将一清二楚自己的财务状况。

以下是一些提醒及建议：1.把资产表的资产从一般资产类别转成更具体理财目标。

例如，退休金的来源是公积金、私人退休基金、投资的店屋、信托基金或保单等。越清楚越好，其他目标如：孩子的教育基金来源，退休后的理想住处等。

以上做法能让自己一目了然关于财务上的需要及落差的数额。接下来，就能依据个别财务需要以重要优先排列做适当的调整。

2.担保责任。

将第三者担保人的责任也置于负债表内，是因为很多人担任担保人时，不重视作为担保人的法律责任。

在现实的社会，有太多的案例因好心做担保人而造成财务危机。虽然在一般情况，担保人并无需承担任何的财务付款责任，但当借贷者无法履行责任时，担保人最终要负起责任。

因此建议把担保人的财务责任一并计算在内，让规划更全面，以确保退休规划顺利完成。

3.如果出现非常低的净资产或甚至呈现净负债时，需要深入逐项探讨问题结症所在。

建议寻找专业人士的建议较为妥善，以避免陷入无法回转的地步！

退休处境

属于红色、橙色还是青色？

整理了资产负债表后，在下图可计算在距离退休还有十多年左右，你的处境是属于红色、橙色还是青色的线？

第一类：青色线
一切依据计划进行。人到中年，退休规划能在自己掌握范围内进行，证明自己在过去能一路保持纪律及有效的进行着退休计划。在进入退休年龄的最后阶段，最大挑战是继续让资产保值及增值是这类朋友最主要的工作，以确保退休时顺利达标。

第二类：橙色线
退休计划进行的不错，但距离目标还有一些落差。必须重新检讨自己的投资资产配置，看看是否是能做些调整。不妨找财务规划师讨论，以提升自己的整体投资策略。第二，检讨与探讨是否能减低现有开支，增加储蓄与投资额。包括延缓更换汽车，调整旅行预算等。

第三类：红色线
退休金准备严重不足。了解严重缺乏足够退休金或会让人沮丧，但与其消极逃避问题，更应该主动积极看待问题存在，再制定可行的执行方案！如果你属这类朋友，不能够只调整现有的资产或提高储蓄率来应付退休生活。

周志强 ◆执业财务规划师◆理财专栏与书籍作者◆理财讲师◆nicckchu@gmail.com

退休规划第三阶段（三）：回到核心再出发

经历20多年的职场生活，你还在等老板加薪升职？等更好的工作？等好机会？等中彩票？等遇到伯乐？

应歇下忙碌脚步反省，20多年的职场生活应让自己深思及认清自己忧弱点。

以上图表从两个大方向评估自己职场处境，以找到再出发的路线图。左边的指数越往上升高，代表一个人的职场工作能力，收入及既有资产与一般人对比是高或低。而右边向右延伸的指数代表着个人对投资理财的准备、知识、经验及其过去20多年工作后的成效。

第一类：职场表现平平，又不认真看待理财。这类朋友无论在工作或财务上都爱任人摆布。据调查报告，马来西亚有60%的人退休后需靠子女供养，可见人数很最多。如果要避免自己陷入这种处境，这类朋友必须即刻采取行动处理自己的退休规划。

第二类：日夜忙碌打拼事业，每月收入也非常高。随着收入的增加，生活方式也逐步提升。不断提升房子与车子，物欲非常丰富。另一部分朋友，可能收入低，但因为传承祖业或其他原因而拥有各类资产，但是就是没认真看待自己的退休规划。

这类朋友虽拥有富裕生活，但因为缺乏退休规划而为未来埋下很多不确定因素。如贷款太多，孩子出国时发现教育金准备不足，退休时退休金又不足，退休后要二度就业困难重重！还有，由于拥有高收入，身边会有很多销售人员推销产品。

如果从不善于理财，往往买了很多不适合的保单，或随意投资而蒙受亏损！

第三类：勤于参与各类投资理财课程，投资信托基金、投资黄金、投资股票、投资外汇、投资商业等，但因为执行不到位最终看不到成绩，而收入也一直停歇不进。

这有两个可能性：第一，缺少勇气开始，一直等待时机，结果就拖延执行在原地踏步。第二是对什么投资都有兴趣，这里学学，哪里试试，但没认真研究，结果拖拖拉拉一无所成！

第四类：如果你属于这类朋友那恭喜你。这类朋友退休后，其退休财务准备及生活方式已渐成型，到了中年阶段，主要将是确保退休计划能照着预先规划继续前进。

退休规划应具备以下能力

对于以上四类朋友，特别是第一，第二及第三类的朋友，在退休规划上，应具备以下几个能力：

◆了解真正的自己
分辨“兴趣/想要”和能力之间的不同，因为你想要或你的兴趣不一定是你的能力。中年人必须能深入了解自己能力，在理财上自己最缺乏或不足的地方在哪？

◆判断与分析的能力
中年人在心中必须有一套价值观。消费上应该了解面子与里子的差别，别再打肿脸儿充胖子，或则一直用取巧方式获益。投资上不能既要有回酬，却又不要承当风险。

◆保有实践与学习的能力
过去可能存有不好的投资经验，与其消极看待投资，其实应该以学习心态深入探讨，找出问题所在。

◆化繁为简的能力
日复一日生活，往往让我们累积了很多不必要的“杂物”。衣食住行上的要求应简化。应追求家人生活素质的提升，而不是外在的物欲的满足。投资上也尽量专注在能力范围内，应放下的就放下。世上事情难就难在简单，简单不是敷衍了事，也不是单纯幼稚，而是成熟睿智的表现。学会简单，其实真的不简单。投资理财上也一样。简单的事情要重复去做，重复事情要用心去做，长期坚持下去，这样就能看到成绩。

最后，鼓励大家要有效地进行退休规划，请寻求专业财务规划师的协助，以制定可行方案，再适当跟进监督及调整，就会找到有效的退休规划方式。

周志强 ◆执业财务规划师◆理财专栏与书籍作者◆理财讲师◆nicckchu@gmail.com

退休规划第三阶段 （二）：退休规划 从自我醒觉开始

中年朋友应勇敢承认自己的处境。只有先接受自己弱点与不足之处，才能对症下药解决问题。应要停止的陋习、错误的观念与做事的态度必须立刻纠。

上篇提到中年人的危机。其实中年危机是属于逼近50岁时，孩子又还在小学念书，手上的积蓄又那么一丁点，怎么办？工作上往往来到瓶颈，在僧多粥少的高阶主管职位内，要往上爬的几率已渺茫，健康也开始亮红灯，高血压、糖尿病、高胆固醇可能已悄悄陪伴身边。

中年朋友在退休规划上应注意什么呢？什么又是要进行的工作呢？

孔子曾说，四十不惑，五十知天命，四五十岁其实还不算老，距离退休还有十多年左右，所以来到这阶段，应该是深入检视自己的财务状况，再进行适当财务规划以修补人生上半场的失误的最后机会吧！

再说，人类的寿命拜先进医疗发展，将活的比上一代更长命。很多人往往低估自己寿命，如果不趁这黄金阶段再出发，最后年老时只能依靠子女或政府慈善机构的接济过日子。

自我醒觉面对挑战

今天从“自我醒觉”来谈中年人在退休规划的迷思、困境、挑战及潜在陷阱。

以下图表，一针见血凸现很多打工一族的生活写照。很多人每天重复一样的生活模式，对自己的财务状况没认真看待，口中永远投诉钱不够用、时间不够用与薪金低等。来到中年时，如果还是唠叨的投诉，又不了解自己弱点，从中检讨，那自由的退休生活将还很遥远！

价值观念影响财务状况

大家不妨想想，过去一起工作的同事，有些离职创业已有成就、有些蝉过别枝而有更好发展、一些因为努力进修深造现在也步步高升、有些和自己领着同样收入，但他们并没有如自己般面对财务上的压力，生活反而越来越顺利。个中原因多是他们曾努力提升自己的能力，无论是工作还是理财能力。

回顾我们身边同年龄层的人，初踏入社会时，大家的基本条件并没太大不同，但随着时间的过去，目标与落实不断拉开彼此的距离。间中最大的差异并不在聪明才智，而是源自人生观念与生活价值追求。一个好的观念或信念让人养成良好的生活习惯，间接也让未来拥有更有保障的财富。

要有适当改变

回头看自己，每个月很多的财务负担，从房屋贷款、汽车贷款、个人贷款、各类电子或电器产品贷款、生活费与子女费用等。试问要如何改变现在状况，你是否有挫折感呢？保留现状却惶惶过日，想要改变却面对更大不确定，内心有更多的担忧。虽然，心里头非常清楚要有适当改变。

所以，对于中年人，最重要的是“勇敢承认自己的处境”。只有先接受自己弱点与不足之处，才能对症下药解决问题。应要停止的陋习、错误的观念与做事的态度必须立刻纠。

右图呈现了很多当今中年打工一族的状况：随着收入增加，金钱的支出，从日常开支占大部分转换成每月支付各类“高品质，优质生活”的贷款。例如，高级公寓、一流装潢、高尔夫球俱乐部会员、名车、名表与名牌手提袋等。外表风光，财务报表上却是一堆的债务，而资产方面却占了非常小的比例！

中年朋友，这现金流走势也可作为自我检讨财务状况很好的指标。看看财务状况属于那类型，收入主要支出是生活与日常开支，还是各类贷款与债务中？

退休规划第三阶段（一）：丰收期还是中年危机？

“财富稳定期”可用来形容那些朋友花了20多年努力，现累积了一定的经验与财富，在事业上的战斗力，因此竞争力也渐渐放缓。这或是多数人事业上的丰收期的现象。各类投资资产应该也随着时间与复利的关系形成一定的规模。

在越接近退休年龄的当儿，从老花眼、不耐操劳与易于疲倦等症状，这阶段的朋友会开始感觉到自己的老化，称之为“初老”的现象。

相比于其他阶段，这阶段的朋友是最关注退休规划，会开始慎重考虑是否有足够退休金，是否准备好孩子的高等教育费，以及退休后的健康状况等问题。

在谈论阶段退休规划前，可细分三个阶段来探讨通常有的特征：

初期：事业成熟。打工一族来到这年龄应是成熟期，再向上升的机会已减少，而健康与精神状态也趋于平静。这阶段应是重整退休规划的最佳阶段。

工作稳定、收入高、累积了资产，距离退休还有大概15年，能做适当调整，再出发对退休规划有非常好的效果。如果能在资产配置方面再深入探讨，以取得最大效益。这时候孩子也渐渐长大，要开始准备孩子升学的费用与安排。

中期：孩子开始陆续深造，承担孩子的学费与生活费成为最大的开支。

后期：接近退休年龄时，心情最忐忑不安。已有准备的人或能开开心心迎接退休，但尚未准备好的人或会惶惶不安。



中年人退休规划应注意事项

在深讨这阶段朋友的退休规划部分，想与读者分享两位中年人个案，作为探讨中年人在退休规划因注意事项的开端。

我有位46岁当部门经理的朋友，因为公司人事调动，重整组织结构，其部门与另两个部门被并入成为一个分部。自从改组后，他原本直接向区域总裁报告部门状况，改成必须向新的分部总经理汇报及听取指示，这时候问题开始出现了。新上司对他诸多要求与批评，让他觉得对方处处针对他，令他烦不胜烦。最终，萌起辞职不干的念头。

在申请新工作的过程中，他才发现要觅得相同收入的工作非常的困难（他当时的基薪大约1万令吉）。很多公司不单单无法提供相同薪金，还偏向找年青人担任部门主管。

连续几个月的应征，让他感到非常沮丧。放下身段领低薪对他而言是不可能的事，因要供屋子、车子及3个孩子的生活费与教育费。在无可奈何之下，他必须继续忍受上司的要求指责。庆幸的是，两年后，他成功换工。

面对沉重职场压力

以上例子其实也是很多中年人的职场缩影。

当面对职场压力时，想要更换工作跑道或提早退休，却因为财务负担而无法随心所欲，若不幸失业者，面对的打击更大，这种处境的朋友都战战兢兢过日子。

分享另一故事：一位从事中小型企业的林先生，43岁时为协助从小一起长大的“好兄弟”

创业，而当其担保人。生意发展两年后没太大作为，林先生就把其股份卖掉，但林先生没想到3年后，银行寄信向他追讨近百万的债务。当他收到信时震惊不已，经了解才知道其当年当担保人时，其朋友经营时欠下近百万债务，而这朋友已不知去向。

作担保被判入穷籍

最终，作为担保人的他必须承担这债务责任。最终由于无法偿还债务，林先生被判入穷籍。其家人因为他被判入穷籍而影响了原本属于生活安稳的小康生活，也导致孩子的教育费，退休资金全都泡汤了。

林先生的情况其实也发生在很多企业人身上。危机的出现不一定是担任担保人，还有可能做了错误的生意决定、投资错误及商业纠纷等，都能把人从事业高峰掉进谷底。

周志强 ◆执业财务规划师◆理财专栏与书籍作者◆理财讲师

退休规划第二阶段 （九）：检视自己 站稳脚步

在结束第二阶段前，现以强弱危机分析（SWOT）分析表与读者分享，当做退休规划时应注意的事项。

“强弱危机分析”（SWOT）分析表（如下图表），将能提供很好的资料，使30岁到45岁阶段的朋友在做退休规划时，能有更好的参考价值。

其特点如下：1.优点/强处：精力好，距离退休时间多，事业进入巅峰期，收入多资源也就丰富。同时，从单身进入婚姻生活，形成了两人共同承担与面对生活。善于利用这阶段的强点，在累积退休财富上有很大的帮助。

2.机会：因为事业渐上轨道，也是多数人事业的高峰期，这阶段的朋友有更多的金钱与资源建立对他们退休规划有帮助的投资活动。同时，出现在周边的机会更多！起薪与升职机会多，接触的新事物也多！

3.弱点：刚成立家庭的初阶段，负担高，责任大，时间在工作与家庭的分配形成非常大的压力。经验与资本在这阶段有待加强。另外，如果财务上夫妻出现很大分歧时，肯定会影响退休规划。

4.挑战与陷阱：对从单身到经历家庭生活的朋友而言，这阶段最大的挑战应该是能否让婚姻生活二合一的好的效果。另，工作与事业是否会有突破性的进展，继而带动收入的成长！



理财过程需注意事项：

了解“强弱危机分析”（SWOT）后，建议这阶段朋友在理财过程中注意以下事项：1.再忙也应该把退休规划做好。时间不等人，而影响退休规划的关键点就是需以时间的累积换取足够的退休金。所以，自己若无法妥善规划退休计划，那就找能与你配合的财务规划师从旁协助。

2.在家庭责任与事业两头烧的阶段，风险上的规划必须以保障为出发点。规划了风险后才探讨保险计划。千万别拖延保险规划，所谓“不怕一万，只怕万一”。

3.在财务上与配偶取得共识非常重要。处理得好，退休规划将更容易进行。若处理不当，将消耗很多时间与资源。要记住“夫妻一条心，退休无忧”。

4.在“少子的年代”里，很多人成为“三文治一族”，即要照顾好家庭，又要负担年迈双亲的生活负担。

5.把理财目的目标化。人生路上有很多“想要”的东西。如孩子教育费、退休金、换新车、购置理想房屋、装修房子、二度进修与旅行等。将这“想要”的目标应具体化。当我们清楚自己目标时，规划金钱的应用将事倍功半。举例：你了解10至15年后要准备孩子教育费，而你想换新车的计划稍微延后3至5年，把间中节省下的钱储蓄再进行适当的投资，未来孩子的教育费就有着落了。

6.不轻易贷款举债。虽然收入增加，年纪不大，银行乐于提供融资便利，但这时候尽量避免消费式融资（如贷款装修、购买汽车与家具等）。任何的融资目的最好以具生产力目的进行。如投资潜质店面、生意与再度进修等。

7.投资上，尽量增加投资资本。在距离退休还有一段时间里，每增加的投资资本在复利的效应下，将为未来带来可观的投资回酬。特别是逢低买进的策略必须要贯彻到底，让自己的投资平均成本不断往下降，形成最有效的投资回报率。

周志强 ◆执业财务规划师◆理财专栏与书籍作者◆理财讲师